Malungkot na Stock Market sa Tamang Panahon para sa Pagreretiro? 5 Mga paraan upang Protektahan ang Iyong Portfolio

Ni Laura Scharr-Bykowsky

Matuto nang higit pa tungkol kay Laura sa aming site Magtanong ng Tagapayo

Walang gustong makita ang mga napakaraming pagkalugi sa kanilang mga portfolio, kailanman. Ngunit ang pagdurusa ng malalaking pagkalugi sa lalong madaling panahon pagkatapos ng pagreretiro ay lalo na nakakapinsala sa iyong portfolio at ang iyong mga pagkakataon sa tagumpay ng pagreretiro.

Ito ang pinakamahihirap na panahon para sa mga mamumuhunan - tinatawag ko itong kanilang panahon ng takong Achilles. Kung malaki ang pagkalugi sa unang mga taon ng pagreretiro, napakahirap na mabawi. Hindi ka na nag-aambag sa iyong mga matitipid; Sa halip, madalas kang mag-withdraw mula sa iyong mga account para sa mga gastusin na hindi sakop ng iyong Social Security at kita ng pensyon.

Mga kaugnay na kuwento

Tingnan ang pinakamahusay na provider ng IRA account

Tingnan ang pinakamahusay na provider ng Roth IRA account

Ang panganib ng pagdurusa ng mahinang pagbabalik sa mga unang taon ng pagreretiro ay tinatawag na pagkakasunod-sunod na panganib. Ito ay ang panganib na ikaw ay nagretiro sa panahon ng isang kapus-palad na panahon ng mahihirap na pagbalik.

Magkano ang maaaring masaktan sa pagkakasunod-sunod?

Upang ilarawan ang mga epekto ng pagkakasunod-sunod ng panganib, isaalang-alang ang halimbawang ito ng tatlong magkapatid na nagretiro sa loob ng anim na taong panahon, bawat isa ay may unang puhunan na $ 1 milyon na inilagay nang lubos sa index ng Standard & Poor's 500. Sa pag-aakala na ang bawat kapatid ay umalis ng $ 60,000 sa isang taon, simula nang magretiro siya, ang bawat isa ay magkakaroon ng mga sumusunod na mga balanse sa katapusan ng Hunyo 30, 2015:

Isang Tale ng Tatlong Brothers

Brother	Petsa Retirado	Kabuuang Pag-withdraw	Balanseayon sa 6/30/15
Brother 1	Enero 1997	$1,110,000	$1,566,883
Brother 2	Enero 2000	$930,000	$45,694
Brother 3	Enero 2003	$750,000	$1,583,626

Pinagmulan: Steve Esposito Flat Fee Mga Portfolio Data: Morningstar Principia

Dahil sa pag-crash ng 2000, ang Brother 2 ay halos wala ng pera. Ang kanyang milyong dolyar na portfolio ay nagdusa ng isang malaking pagkawala, at ang kanyang kasunod na mga pag-withdraw ay naglaan ng kanyang mga pagtitipid.

Anong kaibahan ng ilang taon lamang ang makakagawa. Kahit na ang bawat kapatid na lalaki ay sumunod sa parehong estratehiya - namumuhunan 100% sa S & P 500 at umalis ng $ 60,000 taun-taon - Ang Brother 2 ay may napakalawak na kinalabasan dahil sa tiyempo.

Karaniwang inirerekumenda na ang mga namumuhunan ay idulog ang panganib habang lumalapit sila sa pagreretiro sa pamamagitan ng pagbawas ng exposure sa stock market. Sa katunayan, ang mga pondo sa pagreretiro ng target na petsa ay sinusundan ang "mga landas ng daldal" na ginagawa lamang ito. Gayunman, noong 2008, marami sa mga pondo ng target na ito ang pinuna dahil sa pagiging masyadong agresibo. Sa katunayan, noong panahong iyon, 73% ng mga pondo na may target na mga petsa sa pagitan ng 2011 at 2015 ay nawala nang higit sa 25% ng kanilang halaga. Karamihan sa mga namumuhunan sa mga pondo na ito ay hindi alam na ang kanilang pera ay napakalaki ng talukap sa mga stock.

Ang mga bono ay maaaring hindi naka-bold, ngunit maaaring sila ang pinakamahusay

Ang isang maingat na diskarte para sa mga taong malapit sa pagreretiro o bagong retirado ay upang madagdagan ang pagkakalantad sa mga bono upang makatulong na mabawasan ang pagkakataon ng isang malaking pagkawala.

Ngunit maraming mamumuhunan ang nag-aatubili na gawin ito ngayon. Nababahala sila na ang mga rate ng interes ng bangko ay mababa ang kasaysayan at mataas ang presyo. Kung ang mga rate ng interes ay tumaas, ang mga bono at mga pondo ng bono ay magbawas sa presyo, na nagreresulta sa posibleng pagkalugi. Gayunpaman, ang mga stock valuation ay mataas din, at ang malaking pagwawasto ng pamilihan ng pamilihan ay magiging mas pinsala sa kanilang mga portfolio.

Ngunit ipaalam ito sa pananaw. Noong 2005 nang itataas ng Federal Reserve ang pederal na pondo na walong beses mula 2.25% hanggang 4.25%, ang pagbabalik ng Vanguard Total Bond fund para sa taong iyon ay 2.4%. Samantala, nawala ang index ng S & P 500 ng halos 37% sa krisis sa kredito noong 2008.

Paano upang matalo ang pagkakasunod-sunod ng panganib

Kaya kung paano maprotektahan ng mga retirees ang kanilang sarili mula sa pagkakasunod-sunod na panganib?

1. Bumuo ng mga reserbang salapi katumbas ng hindi bababa sa tatlong taon ng netong gastos sa pamumuhay. Ito ay upang matiyak ang maaasahang kita kung ang iyong portfolio ay nangangailangan ng oras upang mabawi mula sa isang malaking pagkawala. Ang dahilan para sa ito ay upang maiwasan ang pagkakaroon ng likidahin ang iyong stock o bono holdings sa isang permanenteng pagkawala upang taasan ang kinakailangan cash. Tantyahin kung magkano ang pera na kakailanganin mo - higit pa at higit sa anumang matatag na kita tulad ng Social Security - at ilagay ito sa isang account na may seguro sa FDIC, mataas ang kita.

2. Tingnan ang iyong mga bono bilang shock absorbers kumpara sa isang pinagkukunan ng kita. Ang mga high-quality, short- to intermediate-term bonds ay karaniwang inirerekomenda upang mapanatili ang iyong rate ng interes at ang panganib ng credit na mababawasan, at upang mabawasan ang mga potensyal na pagkalugi sa bahagi ng bono ng iyong portfolio. Labanan ang tukso upang maabot ang mga ani sa pamamagitan ng pag-load sa mas matagal na mga bonong maturidad o mga bono na may mas mababang kalidad ng kredito, dahil ang mga ito ay maaaring magdusa ng mas malubhang pagkalugi sa panahon ng pagwawasto ng stock market. Noong 2008, halimbawa, ang pondo ng Vanguard High Yield Corporate Bond ay nagdulot ng pagkawala ng 21.29%.

3. Bawasan ang pagkakalantad sa mga stock bilang iyong pagreretiro. Ipinakikita ng mga pag-aaral na ang isang 30% na laang-gugulin sa mga stock ay maaaring maging maingat sa mga unang taon ng pagreretiro, dahil mapipinsala nito ang iyong pagkasumpung. Pagkatapos ay maaari mong madagdagan ang iyong pagkakalantad sa ekwisyo sa paglipas ng panahon, lalo na kung mapapabuti ang mga pagpapahalaga. Kung mayroon kang matatag na pinagkukunan ng kita o may mataas na tolerance para sa panganib, isaalang-alang ang pagbawas ng iyong pagkakalantad sa mga stock sa pamamagitan ng 10% hanggang 20% ​​sa minimum.

4. Kung ikaw ay namuhunan sa isang target na pondo ng petsa, suriin ang prospektus upang makita kung gaano karami ng pondo ang namuhunan sa mga equities o mga stock. Maghanap ng isang mas konserbatibo opsyon o magdagdag ng ilang mga pondo ng bono sa iyong mix kung kailangan mo upang ayusin ang kabuuang allocation ng asset.

5. Makipag-usap sa isang tagaplano sa pananalapi. Sa isip, dapat kang kumunsulta sa isang tagaplano na maaaring masuri ang pinakamahusay na paglalaan na ibinigay sa iyong mga layunin, at ang iyong kahandaan, kakayahan at pangangailangan para sa panganib, habang isinasaalang-alang ang mga kasalukuyang valuation. Siya ay magtatatag ng target na ratio ng stock-to-bond at naaangkop na mga reserbang salapi. Ang mga ito ay mag-iiba batay sa iyong antas ng mga ari-arian, garantisadong mga pinagkukunan ng kita tulad ng mga pensiyon at Social Security, ang iyong pag-asa sa buhay at intensyon ng legacy.

Imahe sa pamamagitan ng iStock.