Ang Mga Tawag ni Obama para sa Crackdown sa 'Conflicted' Retirement Advisors

Ang mga broker na may mga kontrahan ng interes ay nagkakahalaga ng mga mamumuhunan ng Amerikano na may mga IRA o iba pang mga plano sa pagreretiro hangga't $ 17 bilyon bawat taon, ayon sa isang ulat na inilabas noong Lunes ng White House Council of Economic Advisers.

Ang ulat ay dumating nang ang administrasyon ng Obama ay nag-anunsyo ng mga plano na lutasin ang mga tagapayo na may mga pagbabago sa panuntunan na nangangailangan ng mga ito na kumilos sa pinakamahusay na interes ng mga mamumuhunan, hindi sa mga maaaring magbayad sa kanila sa gilid.

"Kung nagtatrabaho ka nang husto, kung naglalagay ka ng pera, kung sakripisyo mo ang bagong kotse o bakasyon na iyon upang makapagtayo ka ng pugad para sa ibang pagkakataon, dapat kang magkaroon ng kapayapaan ng isip na alam mo na ang payo na iyong nakukuha ang pamumuhunan ng mga dolyar ay tunog, "sabi ni Obama noong Lunes ng hapon sa isang pagsasalita sa AARP sa Washington. "Ang mga pagbabayad na ito … incentivize ang mga broker upang gumawa ng mga rekomendasyon na makabuo ng pinakamahusay na pagbalik para sa kanila, ngunit hindi kinakailangan ang pinakamahusay na bumalik para sa iyo."

Ang survey ng mga tagapayo sa ekonomiya, na nakatutok sa mga indibidwal na account sa pagreretiro, ay natagpuan na ang "conflicted na payo" ay nagkakahalaga ng mga tagaluwas tungkol sa 1% taun-taon. Kaya, halimbawa, ang isang account na naihatid ng isang 6% na pagbalik ng isang taon ay sa halip ay naghahatid ng 5%.

Isang tinatayang $ 1.7 trilyon ang namuhunan sa mga potensyal na salungat na mga account, ayon sa ulat.

Sa isang halimbawa na ibinigay ng White House, isang manggagawa na gumulong ng isang $ 100,000 401 (k) sa isang IRA sa edad na 45 ay maaaring mawalan ng $ 37,000 sa mga potensyal na kita sa account na iyon sa edad na 65 dahil sa mga kontrahan ng interes ng isang tagapayo.

"Maraming mga Amerikano ang umaasa sa propesyonal na pinansiyal na payo kapag gumawa sila ng mga desisyon tungkol sa kanilang mga pagreretiro sa pagreretiro," sinabi ni Richard Cordray, direktor ng pederal na Consumer Financial Protection Bureau, sa AARP event. "Kaya kritikal na kapag naghahanap sila ng propesyonal na patnubay, maaari nilang tiwala ang tagapayo sa pananalapi na unang ilagay ang interes ng mga mamimili."

Ayon sa White House, pinansiyal na tagapayo ngayon ay maaaring legal na tanggapin ang mga "backdoor" na pagbabayad o iba pang mga nakatagong mga bayarin para sa pamamahala ng mga mamumuhunan patungo sa mga plano sa pagtitipid na maaaring hindi sa kanilang pinakamahusay na interes. Ang mga kasalukuyang regulasyon ay nagsasabi lamang na dapat nilang inirerekomenda ang mga "angkop" na mga pagpipilian sa retirement account.

Iniuutos ni Obama ang Department of Labor upang magsimulang gumawa ng mga bagong patakaran upang pamahalaan ang gayong pag-uugali. Ang paunang panukala ng Kagawaran ng Paggawa ay nangangailangan ng mga broker na nagbebenta ng mga stock at iba pang mga pamumuhunan upang ipaalam sa kanilang mga kliyente kung nakatanggap sila ng anumang mga bayad o iba pang mga pagbabayad para sa nagrerekomenda ng ilang mga plano.

Ang mga tuntunin na tumutukoy kung paano gagawin ang mga plano sa pagreretiro ay hindi na-update para sa 40 taon, ayon sa Kagawaran ng Paggawa. Kapag ang 1974 Employee Retirement Income Security Act ay naipasa, ang mga tagapamahala ng lugar ng trabaho ay mas madalas na responsable sa paggawa ng mga desisyon sa plano kaysa sa mga tagapayo sa labas, sabi ng departamento.

Ang mga mahabang panahon na proseso ay magsasama ng isang panahon para sa publiko, at, siyempre, ang industriya ng pananalapi, na magkaroon ng input sa anumang ipinanukalang mga pagbabago.

Hindi ito ang unang pagkakataon na tinangka ni Obama na ipagtanggol ang mga salungatan. Ipinanukala niya ang katulad na pagbabago sa panuntunan noong 2010, ngunit inalis ito sa susunod na taon pagkatapos ng mabangis na pagsalungat mula sa mga pangkat ng industriya ng pananalapi.

Nagtalo ang mga grupong ito na ang mga patakaran ay maaaring saktan ang mga namumuhunan sa pamamagitan ng pagbawas sa kanilang mga opsyon sa pamumuhunan.