Net Asset Value Per Share (NAVPS) Kahulugan at Halimbawa |

Ano ito:

Ang halaga ng bawat share (NAVPS) ay ang halaga ng isang bahagi ng kapwa pondo. Paano ito gumagana (Halimbawa):

Ang

NAVPS ng isang pondo ay nagbabago sa halaga ng mga pinagbabatayang pamumuhunan. Ang formula para sa NAVPS ay: NAVPS = (Halaga ng Market ng Lahat ng Seguridad na Pinagkunan ng Pondo + Cash at Katumbas na Kompanya - Mga Pananagutan ng Pondo) / Kabuuang Pagbabahagi ng Pondo Natitirang

Ipagpalagay natin na sa pagtatapos ng kalakalan kahapon ang Kumpanya XYZ Ang pondo ay humawak ng $ 10,500,000 na nagkakahalaga ng mga mahalagang papel, $ 1,000,000 ng salapi, at $ 500,000 na pananagutan. Kung ang pondo ay may 1,000,000 pagbabahagi natitirang, pagkatapos NAVPS kahapon ay magiging:

NAVPS = ($ 10,500,000 + $ 1,000,000 - $ 500,000) / 1,000,000 = $ 11.00

Ngayon, ipagpalagay pa natin na sa susunod na araw ang Kumpanya XYZ ay gumagawa ng capital gains distribution $ 1 kada bahagi. Ito ay magiging sanhi ng pagkahulog ng NAVPS sa pamamagitan ng $ 1 hanggang $ 10 kada bahagi dahil ang mga taong bumili ng namamahagi ng pondo pagkatapos ng petsang ito ay hindi karapat-dapat sa pamamahagi.

Mahalagang tandaan na tulad ng mga asset at mga pananagutan, ang bilang ng mga nagbabahagi ng mga natitirang pagbabago sa isang pang-araw-araw na batayan kung ang mga mamumuhunan ay bumili at / o matubos ang kanilang mga pagbabahagi.

Bakit ito Mga Bagay:

Ang NAVPS ay tulad ng presyo ng stock sa na nagpapahiwatig ng halaga ng isang bahagi. Gayundin, ang parehong mga panukala ay nagbibigay sa mga mamumuhunan ng isang paraan upang ihambing ang pagganap ng pondo sa mga huwaran ng merkado o industriya (tulad ng S & P 500). Gayunpaman, ang ilang analysts ay nagpapahayag na ang paghahambing ng mga pangmatagalang pagbabago sa NAVPS ng isang pondo ay hindi makabuluhan bilang paghahambing ng mga pangmatagalang pagbabago sa presyo ng isang stock dahil dapat pana-panahong ipamahagi ng mga pondo ang mga nakuha sa kabisera sa kanilang mga shareholder. Sa halip, pinagtatalunan nila, ang pagsusuri sa mga panandaliang pagbabago sa NAVPS ay kadalasang mas produktibo.

Maraming mga mutual na pondo ang mas maraming pera sa kamay kapag ang kanilang NAVPS ay tumataas. Ito ay dahil ang mga mamumuhunan ay may posibilidad na ibenta ang kanilang pagbabahagi kapag ang mga presyo ay mataas, at ang mga tagapamahala ng pondo ay dapat kunin ang mga namamahagi sa NAVPS. Ang mga ito ay minsan ay umalis ng mas kaunting pera para sa pamumuhunan at maaaring magkaroon ng kontra-produktibong epekto sa pondo.

Mahalagang tandaan na dahil kinakalkula ang NAVPS isang beses isang araw pagkatapos magsara ang merkado, ang mga mamumuhunan ay hindi alam ang intraday na halaga ng kanilang pagbabahagi (na kung saan ay isang bentahe ng exchange-traded pondo).