Bakit ang Millennials I-save ang Higit pa para sa Kids 'College kaysa sa Mga Matandang Magulang

Ang isang bagong pag-aaral ng tagabigay ng pautang ng mag-aaral na si Sallie Mae ay natagpuan na ang mga kabataan na nasa ilalim ng 35, ang tinatawag na millennial generation, ay nag-uulat ng higit pang pag-save para sa edukasyon sa kolehiyo ng kanilang mga anak kaysa sa mga matatandang magulang mula sa Generation X at ang pagbuo ng baby boomer.

Sa kabuuang pagtaas sa pag-aaral sa kolehiyo, ang pagbabayad sa kolehiyo ay isang malaking pamumuhunan para sa maraming mga pamilya, at ang halagang naka-save ay magkakaroon ng malaking epekto sa kabuuang pinansyal na sitwasyon ng mga magulang at mag-aaral.

Hiniling namin kay Mark Struthers, isang tagapayo sa pananalapi sa Chanhassen, Minnesota, at isang miyembro ng aming site Magtanong ng isang tagapayo ng network, kung paano ang mga pang-ekonomiyang trend ay maaaring makaapekto sa mga rate ng pagtitipid ng kolehiyo sa mga grupong ito ng demograpiko.

Bakit mas maraming nagse-save ang mga nakababatang magulang?

Ang mga millennial ay nananatili at nagpapatuloy sa mas malaking kamag-anak na pagtaas sa mga gastos sa edukasyon kaysa sa nakaraang dalawang henerasyon. Bilang isang resulta, ang mga ito ay higit na naghihirap sa ilalim ng bigat ng utang ng mag-aaral na utang. Ang aking mga kliyente sa milenyo ay madalas na ayaw na ang kanilang mga anak ay magdusa sa ilalim ng pasanin ng utang ng mag-aaral sa paraang ginawa nila. Ang mga millennial ay mayroon ding mas kaunting pananampalataya sa sistema. Sila ay madalas na hindi naniniwala na ang pinansyal na tulong sa pananalapi o Social Security ay naroon para sa kanila o sa kanilang mga anak.

Ang dalawang positibong bagay na nagaganap para sa mga millennials ay ang pagkakaroon ng ilang mga asset na mawawala sa 2009 recession at na sila ay lumabas sa mga ito na may malusog na hinala ng mga tradisyunal na institusyon.

Ano ang epekto nito sa mga pananalapi ng Gen-X, kabilang ang mga pagtitipid sa pagreretiro?

Pagdating sa pagpaplano ng pagreretiro, ang mga magulang ni Gen X ay biktima ng masamang kapalaran. Nagtagal sila:

• Stagnant na sahod: Para sa karamihan ng kanilang buhay sa trabaho, ang nakalipas na 15 hanggang 20 taon, ang sahod ay flat.
• Mahina ang tiyempo sa pabahay merkado: Maraming mga bumili ng bahay bago ang 2009 bubble, kapag ang mga presyo ay napalaki.
• Mga gastos sa mas mataas na edukasyon: Kahit na ang mga gastos sa pag-aaral ay nakababa, ang mga anak ng mga magulang ng Gen X ay magdaranas pa rin ng maraming mga millennial.

Nangangahulugan ito na ang pag-load ng utang sa pag-aaral sa mga anak ng mga magulang ng Gen X ay lalago, na ang pamantayan ng pamumuhay ng mga magulang ng Gen X ay bababa o maantala ang pagreretiro ng mga magulang ni Gen X.

Para sa kadahilanang ito, hinihikayat ko ang karamihan sa mga kliyente ng Gen X na isaalang-alang ang pagiging kumportable sa pagreretiro sa halip na magtrabaho sa trabaho na kinapopootan nila sa isang nakapirming petsa para sa pagreretiro. Ang kumportableng pagtrabaho sa pagreretiro ay maaaring nangangahulugang nagtatrabaho ng part-time, pagkonsulta o pagsisimula ng iyong sariling negosyo. Kung mahal mo ang iyong ginagawa, ang pagtatrabaho sa iyong mga 60 o 70 ay maaaring maging positibo, hindi negatibo. Ang iyong 40s at 50s ay maaaring maging isang magandang panahon upang makakuha ng edukasyon na kailangan mo o magsimula ng isang "side hustle" bilang paghahanda para sa paglilipat na ito.

Ang iyong kapital ay ang pinakamahalagang pag-aari na pagmamay-ari mo. Ang iyong mga kasanayan sa trabaho, edukasyon at karanasan ay maaaring magbigay ng mas maraming pinansiyal na seguridad kaysa sa anumang ibang asset. Hindi tulad ng pagmamay-ari ng bahagi ng stock ng isang kumpanya, mayroon kang kontrol sa pagbabalik at sa kinalabasan.

Ano ang ilang mga simpleng hakbang para sa mga nakatatandang magulang na hindi nagsimula sa pag-save?

Totoo na ang mas maaga kang magsimula, mas maaga kang magamit ang karamihan sa kung ano ang mayroon ka. Kung ikaw ay may luho ng simula ng maaga, ang interes ng tambalan ay maaaring maging isang mahiwagang bagay.

Kahit na kung nagsimula ka ng huli, gayunpaman, may mga bagay na maaari mong gawin. Halimbawa, kung nag-aalok ang iyong estado ng isang 529 na credit ng buwis, samantalahin ito. Ito ay libreng pera.

Kung talagang ikaw ay may tali, sikaping makuha ang iyong mga kaibigan at pamilya na kasangkot. Sabihin sa kuwento ng iyong anak sa social media. Magtatag ng isang pahina ng crowdfunding. Ang mga pinagkukunang pinagkukunan ng mga pamilya at mga kaibigan ay maaaring makatulong sa iyo upang gumawa ng up para sa nawalang oras.

Paano dapat balansehin ng mga magulang ang kanilang savings sa pagreretiro sa pagbabayad para sa kolehiyo?

Ang iyong pagreretiro ay dapat unang dumating, pangalawang pagpopondo sa kolehiyo ng iyong mga anak. Ang isang karaniwang sinasabi ay, "Maaari mong laging humiram para sa edukasyon; hindi ka maaaring magretiro. "Ang utang ng mag-aaral ay dapat na isang huling paraan, ngunit tama ang sinasabi. Walang sinumang nag-aalok ng mga gawad, scholarship o pederal na garantisadong mga pautang na may mga iskedyul ng pagbabayad na nakabatay sa kita upang suportahan ka kapag iniwan mo ang workforce.

Sa karagdagan, ang teknolohiya ay unting nagbigay sa amin ng mga mas mababang gastos sa mga opsyon para sa edukasyon at mga pautang sa mag-aaral. Halimbawa, ang mga online refinancing company loan student ay lumitaw sa nakaraang ilang taon. Ang kanilang mga bagong modelo ng mas mababang gastos at bagong paraan ng pagtingin sa panganib sa pag-utang ay gumawa ng mga pautang na mas mura at mas malinaw. Ang internet ay patuloy na demokrasya sa maraming pinansyal na serbisyo, at ang mga malalaking malalaking pinansiyal na mga gatekeepers ay nawawalan ng kapangyarihan sa pagpepresyo. Ang trend patungo sa mas mababang gastos sa mga pautang ay malamang na magpapatuloy, na nakakaapekto hindi lamang sa refinancing ng pautang sa estudyante kundi pati na rin sa pribadong pinagmulan ng pautang.

Gayundin, ang karamihan sa mga account sa pagreretiro ay hindi binibilang bilang mga asset para sa pinansiyal na tulong, kaya anuman ang iyong nai-save ay hindi makakaapekto kung gaano kalaki ang tulong ng iyong anak na kwalipikado.

Anumang iba pang mga tip sa pag-save para sa kolehiyo?

Maging bukas ang pag-iisip sa mga mas mababang halaga, mga opsyonal na walang pagpipigil sa edukasyon. Ang iyong mag-aaral ay maaaring kumuha ng mga klase sa kolehiyo habang nasa mataas na paaralan, sa kolehiyo ng komunidad o sa online. Hindi ito ang tradisyunal na karanasan sa kolehiyo, ngunit anong presyo ang nais mong bayaran para sa karanasang iyon?

Ang Mark Struthers, CFA, CFP, ay isang tagaplano lamang na bayad sa Sona Financial sa Chanhassen, Minnesota.