Index Annuity Definition & Example |

Ano ito:

Isang annuity index ay annuity na nagbabayad ng rate ng return na nararapat sa isang partikular na index, tulad ng S & P 500 Index.

Paano ito gumagana (Halimbawa):

Isang annuity ay isang kontrata kung saan ang isang mamumuhunan ay gumagawa ng isang lump-sum na pagbabayad sa isang kompanya ng seguro, bangko o iba pang institusyong pinansyal na Sumasang-ayon kang bigyan ang mamumuhunan ng mas mataas na pagbabayad ng lump-sum sa hinaharap o isang serye ng mga garantisadong pagbabayad.

Ipagpalagay natin na gusto mong mamuhunan sa isang sasakyan na magbibigay ng garantisadong buwanang pagbabayad na $ 1,000 sa iyo bawat buwan para sa hangga't nakatira ka pagkatapos mong magretiro sa limang taon. Maaaring mangailangan ka ng annuity na magdeposito, halimbawa, $ 175,000 na ngayon upang makuha ang garantisadong hinaharap na stream ng kita. Ang kumpanya ng seguro naman ay nag-iimbak ng $ 175,000 upang makabuo ng iyong buwanang pagbabayad. Kung ang kumpanya ng seguro ay ligtas na nag-iimbak ng pera na ito, maaari itong kumita ng higit pa sa pera kaysa magbayad sa may-ari ng annuity at sa gayon ay makakakuha ng kita.

Sa isang index annuity, ang kumpanya ng seguro ay nag-iimbak ng pera at pagkatapos sumasang-ayon na bayaran ang may-ari ng isang porsyento ng pagtaas sa isang partikular na index, hanggang sa isang maximum ng isang tiyak na porsiyento. Halimbawa, maaaring magbayad ang isang annuity ng XYZ index ng Kumpanya sa 85% ng taunang pagtaas sa S & P 500, na ginagarantiya ang minimum na 3% kada taon at pinakamataas na 9%. Kaya kung ang index ay hanggang 10% sa isang taon, ang annuity ay magbabayad ng 85% ng ito, o 8.5%. Ngunit kung ang index ay umabot ng 25%, ang taunang bayarin ay babayaran lamang ng pinakamataas na 9% sa taong iyon.

Ang mga annuity ng index ay kadalasang ginagarantiyahan ang pinakamaliit na pagbabalik. Kung ang index ay aktwal na bumaba ng 15% sa isang taon, ang mamumuhunan ay makakakuha ng kanyang minimum na 3% return. Ang ilang mga index annuities ay kahit na ginagarantiyahan ng mamumuhunan ang isang minimum na pagbabalik sa buong buhay ng kinikita sa isang taon. Ang proteksyon sa downside na inaalok ng karamihan sa mga annuity index ay malinaw na mas kaakit-akit sa panahon ng mga merkado ng bear. Ngunit ang mga ito ay kaakit-akit din sa mga toro merkado dahil ang mga mamumuhunan ay maaari pa ring lumahok sa isang bahagi ng run-up.

Ang isang annuity mamumuhunan ay karaniwang nagsisimula sa pagtanggap ng mga pagbabayad matapos ang panahon ng pagsuko ay mamamatay at mamumuhunan ay hindi bababa sa 59 1/2 taon gulang. Ang panahon ng pagsuko ay ang oras (karaniwan ay tungkol sa pitong taon) kung saan ang mamumuhunan ay dapat na panatilihin ang lahat o isang minimum na bahagi ng pera sa account o face surrender fees na katumbas ng isang porsyento (karaniwang tungkol sa 10%) ng halaga ng withdrawal. Ang pagsuko ng panahon sa mga annuity ng index ay madalas na pitong sa 10 taon, na mas mahaba kaysa sa iba pang mga annuity. Hindi tulad ng mga IRA, walang mga paghihigpit sa kung gaano kalaki ang maaaring ilagay ng isang mamumuhunan sa isang kinikita.

Bakit ito Matters:

Index annuities ay maaaring maging kaakit-akit na pamumuhunan para sa mga taong nais na garantisadong kita at nais na lumahok sa mga merkado ngunit may limitadong panganib sa downside. Mayroon din silang mga bentahe sa buwis: tulad ng 401 (k) s at IRAs, halimbawa, ang interes, dividends at capital gains na kinita sa isang pinagmulan ng pamumuhunan sa index ng annuity ay tax deferred hanggang withdrawal (nangangahulugan ito na karaniwang walang karagdagang benepisyo mula sa holding annuities sa mga IRA o iba pang mga account na may pakinabang sa buwis). Nagbibigay ito ng dalawang premyo: ang lahat ng punong-guro at interes ng annuity ay patuloy na nagtatrabaho para sa mamumuhunan, at ang mga namumuhunan na gumagamit ng annuities para sa kita sa pagreretiro ay kadalasang nasa mas mababang bracket ng buwis sa panahon ng pagreretiro kaysa sa nagtatrabaho, na nagbibigay ng pagtitipid sa buwis.

Ang mga matalinong mamumuhunan ay dapat isaalang-alang ang ilang mahahalagang mga kakulangan sa pag-index ng mga annuity at annuity sa pangkalahatan. Para sa isa, ang mga mamumuhunan ng annuity ay nagbabayad ng mga buwis sa mga kita sa kanilang ordinaryong rate ng buwis sa kita (sa halip na ang mas mababang pang-matagalang rate ng kita ng capital) kapag gumawa sila ng withdrawals. Dagdag pa, kapag ang isang benepisyaryo ay nagmamay-ari ng isang kinikita sa isang taon, siya ay binubuwisan sa mga kinita ng kinikita sa isang ordinaryong halaga ng buwis sa halip na makakuha ng isang hakbang sa batayan na tulad ng kung siya ay nagmana ng pagbabahagi ng mutual fund.

Di tulad ng deposito sa bangko, ang FDIC o iba pang mga ahensya ay hindi nakaseguro ng mga annuity, at kung ang nagbigay ng bangko ay nabigo, ang isang annuity ay maaaring mawala ang ilan o lahat ng halaga nito. Samakatuwid, mahalagang isaalang-alang ang creditworthiness ng isang issuer kapag namimili para sa isang kinikita sa isang taon. Ang Pinakamahusay na Rating Serbisyo, ang Moody's at Standard & Poor ay nagbibigay ng lahat ng serbisyong ito.

Ang mga bayad ay isang pangunahing pinagkukunan ng kontrobersya para sa annuities. Madalas na nag-load ang mga front-end, mga buwis ng estado, mga taunang bayarin batay sa isang porsyento ng halaga ng account, maagang mga parusa sa pagbawi, atbp, at maaari nilang mabawi ang marami o lahat ng pakinabang sa buwis ng kinikita. Ang pagbubuwis sa mga taktika sa pagbebenta at hindi masyadong malinaw na pagsisiwalat ay pinutol din ang imahe ng mga annuity, kaya ang mga matalinong mamumuhunan ay dapat na siguradong mabasa ang mga materyales na ito ng pagsisiwalat at hilingin ang kanyang maraming consultant sa pinansiyal na konsulta.

Sa huli, ang katumpakan ng index Ang annuity ay nakasalalay sa mga layunin sa pananalapi ng mamumuhunan, sitwasyon sa buwis at mga uri ng mga annuity na magagamit. Ang implasyon ng inflation at interest rate ay maaaring makaapekto sa uri ng annuity na pinipili ng isang mamumuhunan, tulad ng mga nais ng mamumuhunan para sa kanyang mga dependent at heirs.