Magiging Maluwag ba ang Payday Loan sa Bangko?

Ang isang "ligtas" na payday loan ay katulad ng isang oxymoron. Ang mga kritiko ay may branded na mga hindi kilalang mga high-cost na pautang bilang mga traps ng utang na nagiging sanhi ng mga borrowers upang pumunta kailanman mas malalim sa butas.

Dahil sa isang kamakailang pagbabago sa regulasyon, posible na ngayon para sa mga bangko na mag-alok ng maliliit, panandaliang pautang na maaaring maging mas mapanganib para sa mga borrowers. Kung ang mga bangko ay talagang gawin ito ay nananatiling makikita.

Ang tamang paglipat ay maaaring makatipid ng mga bilyong dolyar na Amerikano na mababa at katamtamang kita sa isang taon. Ang maling paggalaw ay maaaring lumikha ng isa pang sinkhole para sa mga taong nakikipagpunyagi.

Mataas na panganib para sa mga borrowers - at nagpapahiram

Ang mga pautang sa payday ay na-advertise bilang isang paraan para sa mga tao upang matugunan ang isang maikling-matagalang cash langutngot sa isang Nagmamadali. Ang mga tao ay humiram ng medyo maliit na halaga, karaniwang $ 300 hanggang $ 400, at magbayad ng bayad na $ 45 hanggang $ 60 para sa isang pautang na dapat tumagal ng ilang araw hanggang sa kanilang susunod na paycheck. Ang ganitong mga pautang ay may isang epektibong taunang rate ng interes sa hilaga ng 300%.

Ang problema ay na sa kabila ng mataas na gastos sa mga borrowers, ang mga nagpapahiram ay hindi makagagawa ng malaking tubo, kung mayroon man, sa mga maliliit na pautang kung kailangan nilang magbayad ng mga underwriting tulad ng mga credit review at verification ng kita. Ngunit ang mga pautang na hindi isinasaalang-alang ang kakayahan ng isang tao na magbayad ay mapanganib, yamang ang mga tao ay nagtatanggal ng mga pautang at nagbabayad ng kapalaran sa mga bayarin. Ang average na payday loan customer ay nagbayad ng $ 520 sa mga taunang bayarin upang paulit-ulit na humiram ng $ 375, ayon sa The Pew Charitable Trusts.

Ang direktor ng consumer finance ng Nick Bourke, Pew, ay pinag-aralan ang maliit na dolyar na utang sa merkado nang malawakan at inirerekomenda ang dalawang mga pag-aayos na maaaring gumawa ng mga pautang na ito na kapaki-pakinabang na hindi mamamayani:

• Pahintulutan ang mga borrowers na bayaran ang kanilang mga balanse sa loob ng ilang buwan bilang mga pautang sa pag-install, sa halip na ang pagbibigay ng balanse ay babayaran nang sabay-sabay, at
• Limitahan ang buwanang pagbabayad sa 5% ng kita ng borrower.

Ang mga pagtatantiya ni Bourke kahit isang bahagyang paglipat patungo sa mga pautang na may mga pagbabagong ito ay maaaring makatipid sa mga mamimili na mababa at katamtamang kita na $ 10 bilyon bawat taon.

Gayunman, sa ngayon, walang sinuman sa Washington ang tila nakikinig.

Isang sagot, hindi isang solusyon

Noong Oktubre 5, inihayag ng Consumer Financial Protection Bureau ang isang tuntunin na nangangailangan ng mga nagpapahiram upang matukoy ang kakayahan ng mga borrowers na bayaran ang mga maliit na dolyar na pautang - isang kinakailangang underwriting na makapag-drive ng karamihan sa mga payday lenders sa labas ng negosyo.

Noong araw ding iyon, inihayag ng CFPB ang patakaran nito, ang regulator para sa pinakamalaking bangko ng bansa, ang Opisina ng Tagapagtupad ng Pera, ay naglilinis ng daan para sa muling pagbibigay ng isang katulad na maliit na dolyar na produkto ng pautang. Sa halip na bigyan ng mga bagong bangko ang mga patakaran na maaaring gawing mas ligtas ang mga pautang, pinawalang-bisa ng OCC ang dating paunang patnubay nito na naging mahirap para sa mga bangko na mag-alok sa kanila.

Nag-eksperimento ang mga bangko sa mga panandaliang pautang ilang taon na ang nakalilipas, na nag-aalok ng kung ano ang kanilang maingat na tumawag sa "mga deposito ng maagang produkto" sa mga customer na nangangailangan ng mabilis na cash. Sa kabila ng iba't ibang pangalan, ang mga pagsulong ng deposito ay nagtrabaho ng maraming tulad ng mga pautang sa payday. Ang mga tao ay maaaring humiram ng ilang daang dolyar para sa isang bayad at bayaran ang utang sa kanilang susunod na paycheck.

Ang CFPB noong 2013 ay nagbabala na ang likas na katangian ng mga payday loan at mga pag-unlad ng deposito ay kadalasang lumikha ng mga bitag ng utang. Ang mga borrower ay madalas na hindi kayang bayaran ang buong balanse at sa gayon ay muling hiniram.

Ang pag-aaral ng CFPB ay natagpuan halos kalahati ng mga payday borrower ay may higit sa 10 mga transaksyon bawat taon, habang ang mga gumagamit ng deposito ay karaniwang may natitirang balanse para sa siyam na buwan sa labas ng taon.

"Kapag nakapasok na sila, hindi na sila makalabas," sabi ni Rebecca Borne, senior policy counsel para sa Center for Responsible Lending, isang tagapagtaguyod ng consumer.

Nagsimula ang mga regulator na babala ang mga bangko laban sa mga pagsulong ng deposito. Ang anim na pangunahing bangko na inaalok sa kanila - Wells Fargo, U.S. Bank, Ikalimang Ikatlong Bangko, Rehiyon ng Pananalapi, Bangko ng Oklahoma at Guaranty Bank - pinalabas ang mga pautang sa 2014.

Kahit na ang mga bangko ay maaari na ngayong ipagpatuloy ang mga maliit na dolyar na pautang, hindi malinaw na gagawin nila. Ang panuntunan ng CFPB ay isang potensyal na hadlang, bagaman hindi pa malinaw ang hinaharap nito na ang direktor ng ahensiya ay nagbitiw.

Gayundin, ang mga kritiko ay gumawa ng mahusay na trabaho ng pag-equate ng mga pagsulong ng deposito sa mga pautang sa pautang na ang mga bangko ay nag-aalangan na bumalik sa merkado, sabi ni David Pommerehn, kasamang pangkalahatang tagapayo at bise presidente ng Consumer Bankers Association, na kumakatawan sa mga malalaking bangko.

"Hindi katumbas ng panganib sa reputasyon sa kanila," sabi ni Pommerehn.

Sa isip, ang mga tao ay makatipid ng pera para sa mga emerhensiya, sa halip na bumaling sa mga mahahalagang pautang na may mataas na gastos. Ngunit dahil napakaraming mahulog - 44% ng mga Amerikanong may sapat na gulang ay nagsasabi na hindi sila makakakuha ng $ 400 sa isang magmadali - ang mga regulator at mga mambabatas ay dapat na matiyak na mayroon silang isang ligtas at abot-kayang alternatibo.

Ang artikulong ito ay isinulat ni Investmentmatome at orihinal na inilathala ng The Associated Press.