Co-Signing a Loan: Risks and Benefits
Co-signing For A Loan Is STUPID - Dave Ramsey Rant
Talaan ng mga Nilalaman:
- Credit score simulator
- Ano ang mangyayari kung …
- Ang iyong bagong iskor:
- Mga panganib ng co-sign ng isang pautang
- 1. Ikaw ay responsable para sa buong halaga ng pautang
- 2. Ang iyong kredito ay nasa linya
- 4. Maaari kang sued ng tagapagpahiram
- 5. Ang iyong relasyon ay maaaring sira
- Benepisyo ng co-sign ng isang pautang
- Paano protektahan ang iyong credit kung nag-sign ka ng isang pautang
- Anong susunod?
- Ihambing nagpapahiram na tumatanggap ng mga co-signers
- Isipin dalawang beses tungkol sa co-sign ng mag-aaral ng iyong grandchuan loan
- Dodge ang drama ng mga pautang sa pamilya
Maaaring hilingin sa iyo na mag-sign ng utang ng iyong asawa, anak o pinakamatalik na kaibigan, lalo na kung ang iyong credit score ay lumalabas sa kanila.
Ang pag-sign para sa isang tao na may mas mababang credit score o nascent na credit profile ay maaaring mapabuti ang kanilang mga posibilidad na maging kuwalipikado para sa isang pautang o credit card o snagging ng mas mababang rate ng interes.
Ngunit ano ang tunog na parangalan - tinutulungan mo ang isang tao na makakuha ng pera para sa isang bagong pag-aaral sa bahay o kolehiyo - ay maaaring magkaroon ng mga kahihinatnan na hindi mo inaasahan.
Narito ang mga panganib at mga benepisyo upang isaalang-alang bago mag-sign ng isang pautang, pati na rin kung paano protektahan ang iyong mga pananalapi at ang iyong relasyon kung gagawin mo.
Credit score simulator
Ano ang mangyayari kung …
Binabayaran ko ang labis na utang na ito:
Kunin ang iyong iskor!Ang iyong bagong iskor:
Mga panganib ng co-sign ng isang pautang
1. Ikaw ay responsable para sa buong halaga ng pautang
Ito ang pinakamalaking panganib: Ang pag-sign ng utang ay hindi tungkol sa pagpapahiram ng iyong mabuting reputasyon sa credit upang makatulong sa ibang tao; sa halip, isang pangako na bayaran ang kanilang mga obligasyon sa utang kung hindi nila ito magawa.
Bago ka mag-co-sign, suriin ang iyong sariling mga pondo upang matiyak na maaari mong masakop ang mga pagbabayad sa utang kung hindi maisagawa ang pangunahing borrower.
2. Ang iyong kredito ay nasa linya
Kapag nag-co-sign ka ng isang pautang, ipagsapalaran mo ang pagwasak sa iyong sariling credit profile. Ang parehong kasaysayan ng utang at pagbabayad ay nagpapakita ng iyong credit report pati na rin ang borrower's.
Ang pag-sign ng utang ay isang pangako na magbayad ng utang ng isang tao kung hindi nila ito magagawa.
Sa maikling termino, makikita mo ang isang pansamantalang hit sa iyong credit score, sabi ni Bruce McClary, tagapagsalita para sa National Foundation for Credit Counseling.
Mahirap ang paghuhugot ng tagapagpahiram sa iyong kredito bago aprubahan ang pautang ay hawakan ang iyong iskor, sabi niya, at gayon din ang pagtaas sa iyong kabuuang pagkarga ng utang. Ang anumang mga hindi nasagot na pagbabayad ng borrower ay maaari ding makaapekto sa negatibong puntos ng iyong credit.
»Mag-sign UP: Subaybayan at subaybayan ang iyong credit score nang libre
3. Maaaring maapektuhan ang iyong access sa credit
Ang pang-matagalang panganib ng co-sign ng isang pautang para sa iyong mga mahal sa isa ay na ikaw ay maaaring tinanggihan para sa credit kapag gusto mo ito. Ang isang potensyal na pinagkakautangan ay magiging kadahilanan sa co-sign na pautang upang makalkula ang iyong kabuuang mga antas ng utang at maaaring magpasya na ito ay masyadong mapanganib upang pahabain ka ng higit pang kredito.
Inirerekomenda ni McClary na suriin ang iyong ulat ng kredito nang regular pagkatapos ng pag-sign up upang panoorin ang iyong mga pananalapi.
4. Maaari kang sued ng tagapagpahiram
Sa ilang mga estado, kung ang tagapagpahiram ay hindi tumatanggap ng mga pagbabayad, maaari itong subukan ang pagkolekta ng pera mula sa co-signer bago sumunod sa pangunahing borrower, ayon sa Federal Trade Commission.
Suriin ang iyong credit report nang regular pagkatapos ng pag-sign up upang panoorin ang iyong mga pananalapi.
Upang makarating sa yugtong iyon, malamang na hindi nakuha ng isang borrower ang ilang mga pagbabayad, at ang utang ay nagsimula na makakaapekto sa iyong kredito. Ang mga nagpapahiram ay maaaring isaalang-alang ang legal na pagkilos kapag ang utang ay nasa pagitan ng 90 araw at 180 araw na nakalipas dahil.
Kung ang pinakamasamang nangyari at ikaw ay nadaig, ikaw ay may pananagutan bilang tagapamagitan para sa lahat ng mga gastos, kabilang ang mga late fees at bayad sa abogado.
5. Ang iyong relasyon ay maaaring sira
Ang borrower ay maaaring magsimula sa paggawa ng buong, mga in-time na pagbabayad patungo sa utang o credit card na may magandang intensyon. Ngunit nagbabago ang pinansiyal at personal na mga sitwasyon.
Ang mga bata na may problema sa pagbabayad sa isang co-sign na credit card o car loan ay maaaring itago ang kakulangan mula sa kanilang mga magulang hanggang sa lumala ang sitwasyon, na sumisira sa pagtitiwala sa relasyon.
Ang mga mag-asawa na nakikipag-diborsyo ay madalas na nakikitungo sa mga pinansiyal na kahihinatnan ng isang co-sign kotse o mortgage, sabi ni Urmi Mukherjee, isang tagapayo sa pananalapi na nakabase sa Kansas City sa Apprisen, isang hindi pangkalakal na credit counseling agency. Sa mga kaso na iyon, maaaring maging mahirap na hikayatin ang isang asawa na bayaran ang kanyang bahagi, lalo na kung ang asawa ay lumipat sa bahay o nagbigay ng kotse.
Kapag lumitaw ang mga isyu, ang pag-aalis ng iyong sarili bilang co-signer ay hindi isang prangka na proseso.
Ang refinancing ng utang ay isang paraan upang alisin ang iyong sarili, kung ang kwalipikadong borrower ay kwalipikado para sa isang bagong pautang sa kanilang sarili. Ang mga pautang sa mag-aaral o credit card ay karaniwang nangangailangan ng isang tiyak na bilang ng mga in-time na pagbabayad, at ang tagapagpahiram ay muling susuriin ang pangunahing borrower upang makita kung maaari silang gumawa ng mga pagbabayad sa kanilang sarili.
Benepisyo ng co-sign ng isang pautang
Ang pagtaas ng co-sign ng isang pautang para sa isang tao ay halata - maaari mong tulungan silang maging kuwalipikado para sa pag-aaral ng kolehiyo, isang credit card o ilang iba pang pinansiyal na produkto na hindi nila maaaring makuha sa kanilang sarili, o i-save ang mga ito ng interes na may mas mababang rate.
Kapag ang isang tao ay bago sa credit, pagkakaroon ng isang co-signer ay malakas.
Kapag ang isang tao ay bago sa credit o muling pagtatayo ng kanilang mga pananalapi, pagkakaroon ng isang co-signer na may isang mahusay na iskor at isang itinatag credit kasaysayan ay malakas.
Hindi pinahihintulutan ng lahat ng issuer ng credit card ang mga co-signers, kaya't ito ay nagkakahalaga ng pagsuri bago ka mag-aplay. Ang parehong napupunta para sa mga online na personal na pautang lenders.
Paano protektahan ang iyong credit kung nag-sign ka ng isang pautang
Bago ka mag-co-sign, tanungin ang tagapagpahiram kung ano ang iyong mga karapatan at pananagutan at kung paano ka maabisuhan kung may mga isyu sa pagbabayad.
Bilang karagdagan, tanungin ang pangunahing borrower para sa pag-access sa loan account at mga pagbabayad sa track, sabi ni Byrke Sestok, isang sertipikadong tagaplano ng pananalapi sa New York na nakatuon sa Rightirement Wealth Partners.
"Hindi ito isang pinagkakatiwalaang isyu - ang mga problema ay nangyayari," sabi ni Sestok."Kung nalaman mo sa unang buwan na may problema ang isang tao [nagbabayad ng utang], maaari kang gumawa ng isang bagay tungkol dito."
»KARAGDAGANG: Paano sasabihin hindi sa co-sign - at oo sa pagtulong
Upang magplano para sa gayong mga paglitaw, magtatag ng kaayusan sa pagitan ng kapwa tagapag-sign at borrower upfront at sa pagsusulat na nagmumula sa mga inaasahan para sa bawat tao, sabi ni McClary. Ang iyong pribadong kasunduan ay tutulong sa pag-ayos ng mga di-inaasahang mga inaasahan, sabi niya.
