Pagkalito Tungkol sa Coverage ng Overdraft Maaaring Magastos Mo ang Gastos

Maraming mga mamimili ang may mga malalaking kamalian tungkol sa overdraft coverage sa pagsuri ng mga account, at ang pagkalito ay maaaring gastos sa kanila ng malubhang salapi, ayon sa isang kamakailang pag-aaral ng Investmentmatome. Sa katunayan, ang isang kamakailang ulat ng Consumer Financial Protection Bureau ay nagpapakita na ang mga Amerikano ay nagbabayad ng $ 15 bilyon sa mga bayad para sa mga bounce check at iba pang mga overdraft noong nakaraang taon.

Sa pag-aaral na ito, tinitingnan namin kung ano ang hindi maling maunawaan ng mga mamimili tungkol sa mga overdraft at nagbabalangkas ng ilang mga paraan na ang iyong pera ay maaaring pumunta nang higit pa kapag hindi ka nagbabayad ng mga bayarin sa overdraft - isang pagkakaiba na lalong kapansin-pansin sa mga may tendensiyang mag-overdraw ng madalas.

Key findings

• Ang isang online na survey ng higit sa 2,000 mga adultong U.S., na kinomisyon ng Investmentmatome at isinasagawa online sa pamamagitan ng Harris Poll noong Agosto 2017, ay natagpuan na Dalawang-ikatlo ng mga Amerikano (66%) ang hindi nalalaman na ang opsyon sa overdraft ay opsyonal. At 63% ng mga taong nabayaran ng overdraft fee ay hindi alam na ang bayad ay opsyonal. Ang pagsakop sa overdraft ay tulad ng isang mahusay na pakikitungo, ngunit karaniwan ay mas mahusay na upang maiwasan ang mga ito. Ito ay nangangahulugan na ang mga bangko ay maaaring singilin ka ng isang mabigat na bayad kapag ang mga transaksyon, kabilang ang mga swipes ng debit card, maging sanhi ng pagbaba ng iyong account sa ibaba zero. Ang saklaw ng overdraft para sa isang beses na mga transaksyon ng debit card at ATM ay opsyonal ng batas. Upang makuha ang coverage, kailangan mong mag-opt in.
• Sa pamamagitan ng pag-opt in sa overdraft coverage, ang 8 milyong mga tao na sobra-sobra na nang-withdraw ay maaaring magbayad ng higit sa $ 3.5 bilyon na higit pa sa mga bayarin sa paglipas ng isang taon kaysa sa kung gagawin nila sa labas ng overdraft coverage. Iyan ay $ 442 sa isang taon para sa bawat taong madalas na lumalabas, ayon sa pag-aaral ng aming site ng data ng CFPB. [1]
• Na ang $ 442 sa mga taunang bayad ay maaaring mas mahusay na magamit - na-save sa isang emergency fund, socked malayo sa isang investment account o idinagdag sa buwanang mga pagbabayad ng credit card. Ang mga mamimili ay maaaring makatipid ng higit sa $ 1,600 sa interes at 7.5 taon sa kabayaran ng credit card sa pagdaragdag ng $ 442 kada taon sa kanilang mga pagbabayad. [2]

Maaaring bayaran ka ng bayad sa overdraft

Ano ang bayad sa overdraft? Ang mga ito ay sinisingil ng isang bangko kapag ang isang pagbili o paglilipat ng mga pondo sa pamamagitan ng isang may-tsek na may-ari ng tseke ay bumababa ang balanse sa ibaba $ 0. Ang overdraft program ng bangko ay sumasakop sa transaksyon, ngunit ang may hawak ng account ay sinisingil ng bayad. Ang aming survey ay natagpuan halos kalahati ng mga Amerikano na nagkaroon ng isang checking account (45%) ay sinisingil ng bayad sa overdraft sa ilang mga punto.

Ang mga bayarin sa overdraft ay mahal. Ayon sa Pew Charitable Trusts, ang median overdraft fee sa U.S. ay $ 35, at ang ilang mga bangko ay nagbabayad ng walang limitasyong bayarin bawat araw, isa para sa bawat overdrawn transaction. (Narito ang kaunti pa tungkol sa mga pangunahing kaalaman ng mga bayad sa overdraft.)

Sa karaniwan, ang mga Amerikano ay nakakuha ng 2.07 overdraft kada taon. Ipagpapalagay na may bayad na $ 35, na nagdaragdag ng hanggang $ 72 bawat taon - ngunit ang mga nag-overdraw ay madalas na nagbabayad nang higit pa.

Ang isang ulat sa 2014 CFPB ay nagpapakita ng median na halaga ng transaksyon sa isang debit card na humahantong sa isang overdraft ay $ 24. Idagdag sa $ 35 na overdraft fee, at ang tunay na halaga ng transaksyong iyon ay $ 59.

"Kung ikaw ay nasa panganib na ma-hit sa isang bayad sa overdraft, pagkatapos ito ay nagkakahalaga ng pagtatanong sa iyong sarili kung ang iyong mga susunod na pagbili ay talagang nagkakahalaga ng presyo na maaari mong bayaran; kadalasan ang sagot ay 'hindi,' "sabi ni Kimberly Palmer, Ang aming site na dalubhasa sa bahay sa mga credit card at pagbabangko.

Ang mga mamimili ay nag-overdraw para sa iba't ibang mga kadahilanan: ang isang transaksyon ay dumaan nang hindi inaasahang, ang isang tseke ay hindi nadeposito sa oras o nawalan sila ng track kung gaano karaming pera ang mayroon sila sa account. Ayon sa aming survey, maraming mga Amerikano ay nalilito tungkol sa kung paano gumagana ang mga bayarin sa overdraft, at maaaring sila ay may kasamang sapilitan dahil sa mga maling pagkaunawa na ito.

Ang mga bayarin sa overdraft ay maaaring sisingilin sa mga maliliit na transaksyon: Bagaman maraming mga bangko ang hindi naniningil sa mga bayad sa overdraft sa mga transaksyon na $ 5 at sa ilalim, 2 sa 5 Amerikano ay hindi alam na ang mga bayarin sa overdraft ay maaaring singilin sa mga transaksyon na mas mababa sa $ 20, ayon sa aming survey. Ang bawat bangko ay may sariling patakaran sa kung ano ang binibilang bilang isang overdraft, ngunit ayon sa aming pananaliksik, ang mga bangko ay kadalasang nagsasagawa ng mga bayad sa mga transaksyon sa overdraft mula $ 5 hanggang $ 20.

Maaaring singilin ng mga bangko ang maramihang mga bayad sa overdraft bawat araw: Natuklasan ng aming survey na halos kalahati ng mga sumasagot (47%) ang hindi alam na ang isang tao ay maaaring singilin ng higit sa isang bayad sa overdraft bawat araw. Gayunpaman, 90% ng mga bangko na aming sinusuri ay may mga patakaran na pinapayagan para sa higit sa isang, at 3 sa 10 mga bangko na sisingilin ng walang limitasyong bayad, isa para sa bawat transaksyon na tumatagal o pinapanatili ang balanse sa account sa ilalim ng $ 0.

Kung sumali ka sa pagsakop sa overdraft, ang iyong mga transaksyon ay patuloy na makakaapekto at magpapatuloy ka ng mga bayad.

Maaari mong laktawan ang overdraft coverage: Mga 2 sa 3 respondent (66%) ang hindi alam na ang proteksyon sa overdraft ay ibinibigay sa isang opt-in na batayan. Sa halip, sa palagay nila naka-enrol sila sa pamamagitan ng default at dapat mag-opt out, o hindi sila sigurado kung paano ito gumagana. Kung hindi ka sumali sa pagsakop sa overdraft, ang iyong pagbili ng debit card o withdrawal ng ATM ay tinanggihan kung susubukan mong gumawa ng isang transaksyon kung saan wala kang sapat na pondo, na nagpapaalam sa iyo na mababa ang balanse sa iyong account. Maaaring may mga dahilan upang magpalista sa pagsakop sa overdraft, ngunit nangangailangan ng pederal na batas na ito ay opsyonal, at para sa mga taong nagpasyang sumali, posible na makalabas.

Mag-opt out upang makatipid ng daan-daang dolyar bawat taon

Ang Federal Reserve ay nagbabawal sa mga bangko mula sa awtomatikong pagpapalista sa kanilang mga kostumer sa pagsakop sa overdraft. Tandaan na maaaring masaklaw ng mga bangko ang mga nauulit na transaksyon sa pag-debit, mga awtomatikong pagbabayad at mga tseke nang wala ang iyong pahintulot. Kaya kung ang isang tseke bounce, maaari mo pa ring sisingilin kung ano ang tinatawag na isang hindi sapat na bayad sa pondo, na maaaring nagkakahalaga ng halagang katulad ng isang bayad sa overdraft.

Kung hindi mo sinasadyang sumali sa coverage ng overdraft - o sadyang sumali sa walang pag-unawa sa alternatibo - maaari mong i-save ang pera sa pamamagitan ng pag-opt out pabalik, lalo na kung madalas kang mag-overdraw.

Ayon sa ulat ng CFPB sa 2017, "madalas na mga overdrafter" - ang mga nag-overdraw ng higit sa 10 beses bawat taon - ay binubuo ng 9% ng lahat ng mga account na kinita ng ahensya ngunit binayaran 79% ng lahat ng overdraft at hindi sapat na bayad sa pondo. "Napakadalas na mga overdrafter" - ang mga nag-overdraw ng higit sa 20 beses bawat taon - ay binubuo ng 5% ng lahat ng mga account ngunit binayaran ng higit sa 63% ng lahat ng overdraft at hindi sapat na mga bayarin sa pondo.

Ang ulat ay nagsabi na ang "median frequent overdrafter" (isang tao na overdraws 18 hanggang 22 beses sa isang taon) na sumali sa overdraft coverage ay nakakuha ng $ 442 higit pa sa mga bayarin sa bawat taon kaysa sa isang taong madalas na lumalabas at napili. Ang ulat ng CFPB ay kumakatawan sa 40 milyong mga account, 20% nito ay pagmamay-ari ng mga taong madalas na lumalabas. Nangangahulugan iyon na ang pag-opt in ay maaaring gastos ng madalas na mga overdrafter hanggang sa $ 3.5 bilyon na higit pa kaysa sa kanilang mga katapat na napili. [1]

Dagdagan ang iyong pera

Ayon sa aming survey, halos 1 sa 5 Amerikano (17%) ay mas magbayad ng $ 35 na bayad sa overdraft kaysa tinanggihan ang kanilang card kung sila ay bumili nang walang sapat na pera sa kanilang account. Ngunit ang mga bayarin sa overdraft ay mabilis na nagdaragdag.

Ang pag-opt out ay nagse-save ng mga madalas na overdrafter ng daan-daang dolyar bawat taon at libu-libong taon. Kahit na $ 442 bawat taon ay maaaring hindi mukhang tulad ng maraming pera, maaari itong gumawa ng isang makabuluhang pagkakaiba kapag ginamit sa pinansiyal na mga layunin.

Pagbuo ng emergency fund: Sinasabi ng Federal Reserve na halos kalahati ng mga Amerikano (46%) ay walang sapat na pagtitipid upang masakop ang isang $ 400 na emerhensiya. Natagpuan namin na ang average na Amerikano ay hindi maaaring magbayad para sa ilang karaniwang mga emerhensiya tulad ng isang bagong transmisyon para sa kotse o isang emergency room visit [3]. Ang isang idinagdag na $ 442 bawat taon ay napupunta sa isang mahabang paraan patungo sa paggawa ng mga emerhensiya na mas madaling masaklawan.

Pagbawas ng utang sa credit card: Ayon sa isang naunang pag-aaral ng Investmentmatome, ang average na sambahayan na may umiikot na utang ng credit card ay may balanse na $ 6,885 noong Hunyo 2016. Sa pamamagitan ng paggawa lamang ng minimum na buwanang pagbabayad, ang balanseng ito ay kukuha ng higit sa 14 na taon upang mabayaran. Sa pamamagitan ng pagbabayad ng karagdagang $ 442 kada taon, ang tagal ng panahon na iyon ay bumaba sa 6.5 na taon. [2]

Marahil ang pinakamahalagang epekto ay sa interes na binabayaran.

Ang interes na inutang sa paglipas ng panahon ay pinutol ng higit sa $ 1,600 [2] sa pamamagitan lamang ng pagdaragdag ng $ 442 sa isang taon, o $ 36.83 bawat buwan, hanggang sa pinakamababang pagbabayad.

"Para sa karamihan ng mga mamimili, ang bawat dolyar ay mahalaga - kaya kung maaari kang makakuha ng mas maaga sa iyong mga pagbabayad at maglagay ng dagdag, magbibigay ka ng iyong badyet na mas kumurot na kuwarto sa hinaharap," sabi ni Palmer. "Ang mga sobrang pagbabayad ay maaaring maging ang pagkakaiba sa pagitan ng pakiramdam tulad ng nakakakuha ka ng mas malapit sa iyong mga layunin sa pananalapi o hindi."

Ang pagpapataas ng mga pamumuhunan: Ang pamumuhunan na mas mababa sa $ 500 sa isang taon ay maaaring mukhang tulad ng isang drop sa bucket, ngunit ang paglago ay maaaring sorpresa sa iyo. Ipagpalagay na mamumuhunan ka ng $ 442 bawat taon at kumita ng 7% sa iyong mga pamumuhunan - iyon ang average na taunang pagbabalik ng stock market mula pa noong 1950 - maaari kang makakuha ng sampu-sampung libong dolyar sa paglipas ng panahon. Pagkatapos ng 30 taon ng pamumuhunan $ 442 sa bawat taon, ikaw ay nai-save na $ 13,260, ngunit salamat sa kumbinasyon ng mga oras at tambalang interes sa na investment, ikaw ay binuo ito ng isang kabuuang $ 43,700. Iyan ay higit sa $ 30,000 sa pag-unlad na nag-iisa.

Ang mga pag-save, kabayaran at pamumuhunan ay tatlong lugar lamang kung saan ang pera na ginugol sa mga overdraft ay maaaring maglingkod sa iyo nang mas mahusay. Kahit na hindi mo binabayaran ang labis na bayad sa sobra sa buwis, ito ay isang mahusay na halimbawa kung gaano kalayo ang iyong mga dolyar kapag nakadirekta sa iyong mga layunin sa pananalapi.

Ang magagawa mo

Kapag naghahanap ng isang bangko o credit union, pumili ng isa na may mababang o walang bayad sa overdraft. Ayon sa aming pag-aaral, ang mga pinakamababang bayad ay nagmumula sa mga bangko na online-lamang at mga unyon ng kredito, na sa pangkaraniwang singil $ 9 ay mas mababa para sa isang overdraft kaysa sa pambansa at panrehiyong mga bangko. [4] Ang ilan sa mga institusyong ito ay nag-aalis ng mga bayarin sa overdraft nang buo at simpleng tumanggi sa mga transaksyon kung ang mga customer ay walang sapat na pera sa kanilang mga account. (Tumalon sa mga link para sa karagdagang impormasyon sa mga institusyong ito sa pananalapi.)

"Huwag lamang pumunta sa pinakamadaling opsyon o sa bangko na pinaka-pamilyar sa iyo - gumastos ng ilang oras sa pag-check out ng iyong mga pagpipilian, dahil maaari mong mahanap ang pinakamahusay na akma para sa iyo ay isang bangko na hindi mo isinasaalang-alang ng paggamit bago," sabi ni Palmer..

Mag-opt out sa overdraft coverage at maghanap ng isang bangko na ang proteksyon sa overdraft ay kinabibilangan ng mga libreng paglilipat mula sa isang naka-link na savings account o isang mababang linya ng kredito. Ang mga madalas na overdrafter na nag-opt out sa overdraft coverage ay nakapagliligtas ng daan-daang dolyar sa mga bayarin sa overdraft kada taon kumpara sa mga nagpapili. Kung nais mo ang lahat ng iyong mga transaksyon ay dumaan kahit na ang iyong balanse, pumili ng isang bangko na may mga libreng overdraft transfer sa pagitan ng iyong pag-tsek at savings account. Ang isang overdraft line of credit ay isa pang pagpipilian. Pinahihintulutan ka ng ilang mga bangko na gastahin ang mga overdraft - nagbayad ka lamang ng interes sa halaga na iyong sobrang na-withdraw. Dahil ang taunang halaga ng interes, ang pang-araw-araw na gastusin ay napakababa, lalo na kumpara sa karaniwang halaga ng mga bayarin sa overdraft.

Buuin ang iyong pondo ng emergency. Tumutok sa pag-save ng pera sa isang mataas na ani savings account na maaaring mag-double bilang isang pondo ng emergency at, sa pamamagitan ng pag-link ito sa iyong checking, maaaring magamit bilang isang buffer account. Ngunit huwag mag-ugma ng pag-asa sa iyong mga matitipid - dapat mong layunin na mapanatiling sapat sa pagsuri upang masakop ang iyong mga gastos.

Mag-set up ng mga alerto sa teksto o email para sa mga mababang balanse. Maraming mga bangko ang maaaring alertuhan ka kapag ang balanse ng iyong account ay napupunta sa ilalim ng isang tiyak na halaga. Mag-set up ng mga alerto sa website ng iyong bangko upang makakakuha ka ng isang email o teksto kapag ang iyong balanse ay nagsisimula nakakakuha ng masyadong mababa para sa kaginhawahan.

Ang pangkalahatang layunin ay upang malaman ang mga detalye ng mga patakaran sa overdraft ng iyong bangko at, kung hindi mo gusto ang mga ito, pumili ng isang bangko na may mas mahusay na mga patakaran. Maghanap para sa isang institusyon na may mababang o walang bayad sa overdraft at alternatibong proteksyon sa overdraft - tulad ng mga paglilipat ng libreng savings account at mga linya ng credit ng overdraft. Gayundin, bumuo ng isang cash buffer, at mag-sign up para sa mga alerto sa bangko upang malaman mo kapag ang iyong balanse ay nakakakuha ng masyadong mababa.

Ihambing ang mga bangko para sa mas kaunting bayad, mas mahusay na mga rate:

Tingnan kung paano ihambing ang mga unyon ng credit

Maghanap ng mga online na bangko na may mahusay na mga patakaran sa overdraft

Mamili para sa isang savings account na may pinakamainam na rate

METODOLOGY

Ang pagsangguni sa survey ay isinasagawa online sa loob ng U.S. sa pamamagitan ng Harris Poll sa ngalan ng Investmentmatome mula Agosto 15-17, 2017, kasama ng 2,001 na may gulang na U.S. na 18 taong gulang o mas matanda pa. Ang online na survey na ito ay hindi nakabatay sa isang posibilidad na sample at, samakatuwid, walang pagtatantya ng error sa teoretikong sampling ay maaaring kalkulahin. Para sa kumpletong pamamaraan ng survey, kabilang ang mga variable ng weighting, mangyaring makipag-ugnay sa [email protected].

Sinuri ng Investmentmatome ang mga panloob at panlabas na pinagkukunan ng data. Ang panloob na data ay nakilala bilang tulad sa buong pag-aaral na ito. Ang panlabas na mapagkukunan ng data ay magagamit sa publiko online:

• Lupon ng mga Gobernador ng Federal Reserve System, "Mag-ulat sa Pang-ekonomiyang Kalinisan ng mga Kabahayan ng U.S. sa 2015," Mayo 2016
• CNN, "Ang mga Amerikano ay nagbayad ng $ 15 bilyon na bayad sa overdraft noong nakaraang taon, sabi ng CFPB," Agosto 4, 2017
• Consumer Financial Protection Bureau, "Data Point: Sinusuri ang overdraft ng account," Hulyo 2014
• Consumer Financial Protection Bureau, "Data Point: Frequent Overdrafters," Agosto 2017
• Federal Reserve Bank of St. Louis, "Walang-bayad na Personal na Kita: Per capita: Kasalukuyang dolyar"
• Federal Reserve Bank of St. Louis, "Personal na Pag-save ng Rate"
• Ang Pew Charitable Trust, "Ang mga Mamimili ay Kailangan ng Proteksiyon Mula sa Labis na Gastos sa Overdraft," Disyembre 2016

Mga talababa

[1] Ang ulat ng CFPB ay tumingin sa 240,000 aktibong mga account, sa paligid ng 48,000 (20%) na kung saan ay pagmamay-ari ng mga madalas na mga overdrafter - ang mga nag-overdraw ng higit sa 10 beses bawat taon. Ang data ay kinatawan ng higit sa 40 milyong mga account, kaya tinatantiya namin na 8 milyon ng mga account na ito (20%) ay pagmamay-ari ng mga madalas na mga overdrafter. Kung ang bawat isa ay nagbayad ng $ 442 sa mga bayad sa overdraft para sa isang taon, iyan ay $ 3.536 bilyon.

[2] Ipinapalagay namin na ang minimum na pagbabayad ay 3% ng balanse o $ 20, alinman ang mas mataas, at ang APR ay 14%. Sa pamamagitan lamang ng pinakamababang pagbabayad, kukuha ng 14.08 na taon upang mabayaran ang balanse at ang interes na binayaran ay $ 4,140. Sa pinakamababang balanse at dagdag na $ 442 kada taon, kukuha ito ng 6.5 taon at ang interes na binayaran ay $ 2,490.

Ayon sa Federal Reserve Bank of St. Louis, ang average na disposable personal na kita mula Enero hanggang Hulyo 2017 ay $ 44,000 at ang average na personal na savings rate ay 3.76%, na ginagastos ang average na pagtitipong Amerikano na $ 1,653 kada taon. Ang rate ng pagtitipid ng personal ay ang porsyento ng hindi ginagawang personal na kita na iniligtas ng isang tao. Ang halagang ito ay maaaring ma-save sa mga savings account, investment, certificate of deposit, atbp. Ngunit para sa mga layunin ng pagtatasa na ito, ipinapalagay namin ang kabuuang personal na pagtitipid ay gaganapin sa isang savings account. Para sa mga layunin ng pag-aaral na ito, ipinapalagay namin na ang average na pagtitipid ng $ 1,653 ay static - ang balanse ay hindi unti-unting nadagdagan at walang nakuha sa panahon ng taon. Upang tantyahin ang mga karaniwang gastos ng mga gastos sa emerhensiya, natagpuan namin ang karaniwang mga gastos ng isang paghahatid, pampainit ng tubig at pagbisita sa emergency room.

[4] Tiningnan namin ang 33 mga online na bangko at mga unyon ng kredito, at 27 pambansa at panrehiyong mga bangko. Ang average na bayarin sa overdraft ay $ 26 at $ 34 bilugan, ayon sa pagkakabanggit.