Ulat ng Credit Card ng Gumagamit ng 2017: Mahalaga ang mga Subprime Card

Ang aming site Annual Report ng Consumer Credit Card ay isang malalim na pag-aaral ng landscape ng credit card na naglalayong makita ang mga trend na pinakamahalaga para sa mga mamimili. Sinusuri namin ang panloob at panlabas na data upang matukoy ang pinagsama-samang halaga ng mga subprime credit card, ang mga paraan ng mga mamimili na may subprime credit ay maaaring ipagpatuloy mula sa pagpapabuti ng kanilang kredito, at ang direksyon ng subprime market ay pupunta.

Nag-atas din kami ng isang online na survey ng higit sa 2,000 matanda sa U.S., na isinagawa ng Harris Poll noong Hulyo 2017. Tinanong namin ang mga Amerikano tungkol sa kanilang mga gawi at saloobin ng credit card, gayundin kung ano ang nagbibigay inspirasyon sa kanila upang mapabuti ang kanilang kredito.

Kami ay nag-aalok ng mga mamimili ng mas mahusay na mga alternatibo sa mga mahal na produkto ng subprime at tulungan silang magtrabaho upang mapabuti ang kanilang kredito sa loob ng isang mahirap na sistema.

Mga pangunahing natuklasan:

• Ang mga card ng SSI ay mahal: Ang mga issuer ng espesyalista ng Subprime (SSI) - o mga unsecured card na na-market sa mga may masamang kredito - sa karaniwan, ang mga mamimili ay nagkakahalaga ng higit sa $ 150 sa isang taon sa hindi maiiwasang bayad. [1] Mahigit sa 16 milyon Amerikano cardholders ay mayroong subprime credit scores, na katumbas ng higit sa $ 2.5 bilyon bawat taon kung isa lamang sa kanilang mga kard ang ibinibigay ng isang espesyalista subprime. [2]
• Ang paggamit ng subprime credit card ay malapit sa 100%: Paggamit ng credit - gaano karami ng credit line card ang ginagamit - ay isang mahalagang kadahilanan sa mga marka ng credit. Ang average na subprime credit card ay may paggamit ng 94%. Sa pamamagitan ng paghahambing, paggamit para sa average superprime card - para sa mga may isang puntos sa itaas 780 - ay 11%. [3] Bilang karagdagan, ang mga limitasyon ng credit para sa mga subprime cardholder ay lumiit, habang ang mga limitasyon para sa mga may mahusay na credit ay lumalaki.
• Ang pagbagsak ay nagbago kung ano ang nararamdaman ng ilang tao tungkol sa mga credit card, ngunit marami ang hindi nagbago kung paano nila ginagamit ang mga ito: Ang isang isang-kapat ng mga Amerikano na sinuri (25%) ay nakadarama ng higit pa o medyo mas negatibong tungkol sa mga credit card mula noong pinakahuling pag-urong, ngunit 2 sa 5 (40%) ay hindi nagbago ng kanilang mga gawi sa credit card pagkatapos ng pag-urong.

Ang mga unsecured subprime card ay nagkakahalaga ng mga bilyon ng mamimili bawat taon

Ang karamihan sa mga credit card ay hindi sinasagot, nangangahulugang hindi sila nangangailangan ng collateral. Ang issuer ng card ay nagpapalawak ng credit batay lamang sa pangako ng cardholder na bayaran ang bill. Ang alternatibo ay isang secure card - isa na nangangailangan ng refundable cash deposit, karaniwang katumbas ng limitasyon ng card ngunit kung minsan ay mas kaunti. Binabawasan ng deposito ang panganib sa issuer, kaya ang mga secure card ay isang pagpipilian para sa mga taong may masamang kredito.

Sa pangkalahatan, ang mga unsecured card ay magagamit lamang sa mga may patas sa mahusay na credit, ngunit maraming mga issuer ay espesyalista sa unsecured cards para sa mga may masamang credit. Maraming mga kard mula sa mga issuer ng mga espesyalista sa subprime na ito ang nagbabayad ng iba't ibang mga bayarin na sinigurado na mga card o regular na mga card na walang kasiguruhan. Kabilang dito ang mga bayarin sa aplikasyon, mga bayad sa pagpoproseso, mga bayarin sa pagpapanatili at mga awtorisadong bayad sa gumagamit Ang mga kard na ito ay may posibilidad ring singilin ang mga taunang bayarin ng hanggang 25% ng limitasyon ng credit card at taunang mga porsyento na porsyento, o APR, na malapit o lampas sa 30%. Samantala, ang mga secure card ay may mas mababang taunang bayarin at APR - isang average na mas mababa sa $ 20 sa isang taon at mas mababa sa 20% para sa mga kard na itinuturing namin.

Tinitingnan ng Investmentmatome ang 10 sikat na SSI card at siyam na secure card upang matukoy ang mga hindi maibabalik na taunang mga gastos ng bawat isa. Nagkakahalaga ang mga kard ng SSI ng isang average ng $ 154 sa unang taon at $ 166 sa bawat susunod na taon; ang mga secured card ay may average na $ 26 sa mga nonrefundable fees sa unang taon at $ 19 sa mga sumusunod na taon. Iyan ay isang pagkakaiba ng mga $ 129 hanggang $ 146 bawat taon. [5]

Kahit na ang mga secure card ay nangangailangan ng isang deposito sa pagbubukas ng account, ang gastos na ito ay ibabalik sa cardholder kapag ang account ay na-upgrade o sarado sa magandang katayuan. Ang lahat ng mga gastos sa mga card ng SSI ay hindi maibabalik.

Ang mga pagkakaiba ay nakakaapekto sa milyun-milyong Amerikano Ayon sa TransUnion credit bureau, mayroong higit sa 16 milyong Amerikano na may access sa isang credit card sa bangko na mayroong subprime credit. Kung ang bawat subprime cardholder ay may isang SSI card, ang mga bayad sa mga kard na iyon ay sama-sama na nagkakahalaga ng higit sa $ 2.5 bilyon bawat taon. [2] Hindi kasama dito ang mga naaangkop na singil sa interes o mga late payment fee.

"Ang mga credit card ng Subprime ay ang pekeng metal na alahas ng mundo ng credit card: Maaaring maging hitsura nila ang tunay na bagay, ngunit sa wakas, maaari silang makapinsala sa iyo," sabi ni Kimberly Palmer, eksperto sa credit card ng aming site.

Hindi namin alam kung gaano karaming mga mamimili ang may mga card ng SSI o kung gaano karami ang mga card ng SSI sa bawat mamimili. Ang mga issuer ng SSI ay hindi nagpahayag ng gayong mga numero sa publiko. Gayunpaman, malamang na ang mga kard na ito ay matatagpuan sa mga wallet ng isang makabuluhang bilang ng mga Amerikano na may subprime credit. Ayon sa TransUnion, ang average na subprime cardholder ay may 2.48 credit card, sa unang quarter ng 2017. At ayon sa Federal Reserve Bank ng Philadelphia, ang mga card na nakuha ay mas mababa sa 1% ng kabuuang market ng consumer credit card.

Ang magagawa mo: "Bagama't ang pagmumuni-muni ng mga subprime credit card ay maaaring maging kaakit-akit sa mga mamimili na nagsisikap na manatili sa itaas ng kanilang mga bill sa nakaraan, ang magandang balita ay mayroong iba pang mas mura mga pagpipilian na nagbibigay-daan sa iyo upang bumuo ng iyong credit sa paglipas ng panahon," Sabi ni Palmer. "Ang mga secure na credit card, pagiging isang awtorisadong gumagamit sa card ng isang miyembro ng pamilya, o pagkuha ng isang credit-builder loan lahat ay nag-aalok ng mas murang mga pathway sa pagbuo ng credit. Pinakamahalaga, gumawa ng mga in-time na buwanang pagbabayad sa paglipas ng panahon upang ipakita ang iyong creditworthiness. Pagkatapos, kapag naitayo mo na muli ang iyong kredito, maaari kang mag-aplay para sa kalakasan o kahit na superprime credit card, na sa pangkalahatan ay may mas kaunting bayad at mas mababang mga rate ng interes."

Ang mga subprime card ay maaaring maging mas mahirap upang mapabuti ang kredito

Ang pagkakaroon ng subprime credit ay maaaring magputol ng kakayahan ng mga mamimili na humiram ng pera sa abot-kayang mga rate ng interes, o humiram sa lahat. Maaari rin itong maging mas mahirap upang makahanap ng trabaho, magrenta ng apartment o makakuha ng abot-kayang seguro sa kotse. Subalit ang industriya ng subprime ay hindi mukhang malaki ang ginagawa upang tulungan ang mga mamimili na umakyat sa patas, mabuti o mahusay na kredito. Ang mga SSI ay mas malamang kaysa sa mga nagmula ng mainstream na credit card upang mag-alok ng mga libreng credit score. At ang mga limitasyon ng credit para sa subprime cardholders ay nagpapababa, na nakakaapekto sa ikalawang-pinakamahalagang kadahilanan sa isang credit score: paggamit.

Ang mga tagapaglathala ng subprime ay hindi nag-aalok ng access sa mga marka ng credit

Ayon sa aming poll, 15% ng mga Amerikano na sinuri ang nagsasabi na sila ay inspirasyon upang mapabuti ang kanilang kredito kung sila ay may regular na access sa kanilang credit score. Sa 10 card ng SSI na tinitingnan namin, isa lamang ang nagbigay ng libreng buwanang credit score. [6]

Ito ay isang mas malaking isyu para sa pinakamalaking generational group ng mga Amerikano na may subprime credit - millennials. Halos isang isang-kapat ng 18 hanggang 34-taong-gulang na surveyed (24%) ay magiging inspirasyon upang mapabuti ang kanilang kredito kung mayroon silang regular na access sa kanilang credit score. Ayon sa TransUnion, halos 2 sa 5 na millennials (38%) ay may subprime credit, kaya ang kakulangan ng transparency ng credit score ay maaaring may hawak na maraming likod. Mahirap para sa mga mamimili na malaman kung at paano nila mapapabuti ang kanilang kredito kung hindi sila sigurado kung saan sila nagsisimula.

Ang magagawa mo: Para sa mga Amerikano sa lahat ng mga pangkat ng edad, inirerekumenda naming maghanap ng mga credit card na nag-aalok ng libreng mga marka. Kung hindi iyon isang pagpipilian, maraming mga sikat na website ang nag-aalok ng libreng credit score. Marahil sila ay hindi magiging mga marka ng FICO - ang pinakasikat na modelo ng pagmamarka na ginagamit ng mga nagpapahiram - ngunit kinakalkula ang mga ito gamit ang parehong mga pangunahing salik, kaya malalaman mo kung paano ginagawa ang iyong kredito.

Ang mga limitasyon sa credit ay nagpapababa, nakakasakit sa paggamit

Ang karamihan sa mga modelo ng pagmamarka ng credit ay isinasaalang-alang ang limang karaniwang mga kadahilanan: kasaysayan ng pagbabayad, paggamit ng kredito, haba ng kasaysayan ng kredito, halo ng mga uri ng account at bagong kredito. Ang paggamit ng kredito, ang pangalawang pinakamahalagang salik, ay tumutukoy sa halaga ng utang na mayroon ka bilang isang porsyento ng iyong credit limit. Sa ibang salita, gaano karami sa iyong magagamit na kredito ang ginagamit mo?

Inirerekomenda ng mga eksperto na panatilihin mo ang paggamit sa ibaba ng 30% para sa mahusay na kredito sa kalusugan. Kaya, kung mayroon kang limitasyon sa credit card na $ 1,000, subukang panatilihin ang balanse sa ibaba $ 300. Kung mas mataas ang iyong limitasyon, mas madali itong mapanatili ang mababang paggamit. Ngunit limitado ang mga limitasyon sa mga subprime card sa mga nakaraang taon, na ginagawa itong higit na hamon.

Ayon sa TransUnion, ang average na kabuuang linya ng kredito para sa mga subprime card ay bumaba ng higit sa $ 1,000 mula noong unang quarter ng 2010. Sa parehong frame ng panahon, ang average na kabuuang limitasyon ng credit para sa superprime card - mga para sa mahusay na credit - ay nadagdagan ng higit sa $ 4,000. [7]

Natagpuan namin na ang paggamit sa average na subprime na credit card ay 94%, malayo sa kung ano ang inirerekomenda. Samantala, ang mga superprime na mamimili, na may mas mataas na average na limitasyon sa kanilang mga card, ay may average na paggamit ng 11%. [3] Sa madaling salita, ang mga cardholders na kailangan upang mapagbuti ang kanilang kredito ay epektibo na mapaparusahan ng mababang limitasyon, habang ang mga may mahusay na mga marka ng credit ay may access sa karagdagang credit na hindi nila ginagamit.

Mayroong dalawang mga paraan upang tumingin sa pagbabawas ng mga limitasyon para sa mga subprime na gumagamit. Sa isang banda, nililimitahan nila ang halaga ng utang na maaaring maipon ng mga mamimili, kung saan ang teoretikong ay mabuti. Sa kabilang banda, pinalaki nila ang kabuuang paggamit ng credit, na maaaring panatilihin ang mga gumagamit mula sa pagpapabuti ng kanilang mga marka ng credit.

"Ang paggamit ng credit bilang mataas na bilang 90% ay makapinsala sa iyong iskor dahil ito ay nagpapahiwatig ng higit na labis sa kredito, kung saan ang mga nagpapahiram ay maaaring magpaliwanag bilang mataas na panganib," sabi ni Heather Battison, vice president ng TransUnion.

Ano ang dapat mong gawin: Tinanong namin si Battison kung paano dapat pakitunguhan ng mga Amerikano ang pagtaas ng paggamit ng credit card.

"Ang aking mungkahi para sa mga subprime na mamimili, o mga mamimili sa anumang antas ng panganib na may mababang limitasyon sa credit, ay upang gumana sa kung ano ang mayroon sila - huwag gumastos ng higit sa maaari nilang kayang bayaran, bayaran ang lahat ng kanilang mga bill sa oras at sa buo, at subukan mapanatili ang tungkol sa 30% na paggamit ng kredito hanggang sa bumuo sila ng sapat na kredito upang mapalawak ang kanilang credit line nang may pananagutan, "sabi niya.

Kung maaari, gamitin ang iyong credit card nang regular ngunit maingat, at maghanap sa ibang lugar kung kailangan mong magdala ng balanse. Ang utang ng credit card ay napakamahal, kaya ang isang personal na pautang para sa masamang kredito ay maaaring maging isang mas mahusay na opsyon kung kailangan mong dalhin ang utang mula sa isang buwan hanggang sa susunod.

Ang merkado ng subprime credit card ay umaabot sa mga antas ng pre-recession

Ang subprime credit card market ay hindi tapos na lumalaki. Ayon sa credit rating agency DBRS, ang mga openings ng subprime account ay ang pinakamabilis na lumalagong segment ng merkado ng credit card sa pagitan ng ikatlong quarters ng 2015 at 2016. Bilang ng 2015, 50% ng mga Amerikano na may mga marka ng credit sa ibaba 620 ay may credit card, ayon sa ang Federal Reserve Bank ng New York. Ito ay hindi pa sa antas ng pre-recession ng higit sa 60%, ngunit ito ay nagte-trend up sa nakaraang ilang taon.

Ayon kay Palmer, "Ang isang malakas na ekonomiya ay nangangahulugang nakikita namin ang mga issuer ng credit card na madagdagan ang bilang ng kanilang mga subprime credit card account - ngunit nangangahulugan din ito na ang iba, mas mura mga opsyon ay mas madaling magagamit, masyadong. Maaaring madaling makuha ang mga subprime credit card, ngunit hindi maganda ang mga ito."

Ano ang dapat mong gawin: Ayon sa aming poll, 1 sa 4 Amerikano surveyed (25%) pakiramdam ng higit pa o medyo mas negatibong tungkol sa credit card mula sa pinakabagong pag-urong. Gayunpaman, 40% ng mga surveyed ang nagsabing hindi nila binago ang kanilang mga gawi sa credit card pagkatapos ng pag-urong. Ang pag-urong natapos ng ilang oras ang nakalipas, ngunit huwag kalimutan ito habang nagpapasya ka kung ano ang gagawin sa iyong pera.

Ang pagbabayad ng utang at pag-save ng credit card ay hindi maaaring maging ang pinaka kapana-panabik na paraan upang gamitin ang iyong pera, ngunit malamang na hindi mo ito ikinalulungkot, lalo na kung ang isa pang pag-urong ay humahantong sa pagkawala ng trabaho sa hinaharap. Kahit na ang mga taong ligtas sa kanilang mga karera ay maaaring magkaroon ng isang financial safety net.

Ang pagpapabuti ng iyong kredito ay maaaring maging isang napakalaki pagsisikap, ngunit ang iyong priority ay dapat na pagpapabuti ng iyong mga pananalapi. Ang pagbabayad ng iyong mga bill sa oras at paggawa ng isang plano upang bayaran ang iyong utang ay gumagawa ng mahusay na pinansyal na kahulugan, at bilang isang masayang bonus, ang mga pagkilos na ito ay magtataas ng iyong credit score.

METODOLOGY

Ang survey ay isinasagawa online sa loob ng Estados Unidos sa pamamagitan ng Harris Poll sa ngalan ng Investmentmatome mula Hulyo 17-19, 2017, sa 2,117 na may edad na 18 taong gulang na 18 at mas matanda. Ang online na survey na ito ay hindi batay sa posibilidad na sample at samakatuwid walang pagtatantya ng error sa teoretikong sampling ay maaaring kalkulahin. Para sa kumpletong pamamaraan ng survey, kabilang ang mga variable ng weighting, mangyaring makipag-ugnay sa [email protected].

Mga talababa

[1] Kinuha namin ang mga karaniwang bayarin ng 10 popular na mga card ng SSI upang matukoy ang mga taunang gastos. Ang average na kabuuang bayad ay $ 154.32 sa unang taon, at $ 165.52 sa kasunod na mga taon. Kasama sa mga bayad ang taunang, pagpoproseso, pagpapanatili at mga awtorisadong bayad sa gumagamit. Ipinapalagay namin na ang bawat cardholder ay may pangalawang card para sa account; nang walang awtorisadong bayad sa gumagamit, ang gastos ay babawasan ng isang average ng $ 22.20 taun-taon o lamang sa unang taon, depende sa kung ang bayad ay taun-taon o isang beses.

[2] Ayon sa ulat ng TransUnion, 16.33 milyong Amerikano na may subprime credit ay may access sa isang credit card sa bangko. Pinarami namin ang numerong ito sa pamamagitan ng gastos ng SSI sa unang taon ($ 154.32) para sa isang kabuuang $ 2,520,100,033. Sa ikalawang taon at higit pa, ang halagang ito ay $ 2,702,887,167 bawat taon dahil ang patuloy na taunang gastos ng mga card ng SSI ay bahagyang mas mataas ($ 165.52). Ginawa namin ang palagay na ang bawat Amerikano na may subprime credit ay may isang SSI card.

Ayon sa TransUnion, ang average subprime na linya ng kredito ay $ 2,367 at ang average na balanse ay $ 2,215, habang ang average na superprime credit line ay $ 11,665 at ang balanse ay $ 1,329. Nangangahulugan ito na ang paggamit ng credit ay 93.58% at 11.39%, ayon sa pagkakabanggit.

[4] Ang average na APR ng 10 card ng SSI na tiningnan namin ay 25.55%, na may isang median ng 29.99%. Ang mga rate ay mula sa 0% hanggang 36%. Ang card na naniningil ng 0% ay may buwanang bayad na $ 24.95, na ginagawa itong pinakamahal na card na tiningnan namin sa mga tuntunin ng mga hindi maiiwasang bayad.

[5] Tiningnan namin ang 10 cards ng SSI na nakilala sa aming site roundup ng mga credit card para sa masamang kredito at siyam na naka-secure na card na inirerekomenda ng Investmentmatome. Ang mga average na bayarin ay bilugan.

[6] Ang Credit One credit card ay nag-aalok ng libreng buwanang credit score.

[7] Ayon sa ulat ng TransUnion, ang average na kabuuang linya ng kredito para sa mga subprime na mamimili ay bumaba ng $ 1,069 simula noong unang quarter ng 2010. Ang average na kabuuang linya ng kredito para sa superprime na mga mamimili ay nadagdagan ng $ 4,195 sa parehong oras na frame.