Bakit ang iyong Refund Tax ay Tamang-tama para sa Pagbabayad ng Utang sa Credit Card

Kung ipinangako mo na bayaran ang utang ng iyong credit card "kapag mayroon kang mas maraming pera," ngayon ang iyong pagkakataon. Tinatantya ng Internal Revenue Service na 70% ng mga nagbabayad ng buwis ay makakakuha ng mga refund sa taong ito. Noong nakaraang taon, ang average na refund ay $ 2,860, ayon sa IRS.

Kung ikaw ay nasa pula, gamit ang bulk ng iyong refund ng buwis upang bayaran ang utang ng iyong mataas na interes credit card ay maaaring magbigay sa iyo ng ilang mabilis na pinansiyal na lunas, na halos walang pagsisikap sa iyong bahagi. Marahil na ang dahilan kung bakit popular ang ideya: Sa isang survey ng National Retail Federation ng 2016, tungkol sa 39% ng mga Amerikanong may sapat na gulang ay nagsabing nagplano silang gamitin ang kanilang refund upang bayaran ang utang.

Upang matiyak na ang pagbabayad lamang ng utang sa credit card ay hindi tumutugon sa mga pinagbabatayang dahilan ng utang na iyon, kaya hindi mo ito maiiwasan mula sa pagpalipat-lipat sa parehong posisyon sa kalsada. Ito rin ay hindi kinakailangang prayoridad sa No. 1 ng lahat. Baka gusto mong gugulin ang iyong refund sa ibang lugar kung:

• Wala kang pondo para sa emergency. Magtustos ng hindi bababa sa $ 500 sa iyong bank account bago matugunan ang iyong utang sa credit card.
• Ang iyong utang ay wala sa kontrol. Kung ang iyong utang ay higit sa kalahati ng iyong taunang kita at hindi mo makita ang paraan upang mabayaran ito sa loob ng limang taon, ang pagkabangkarote ay maaaring ang iyong pinakamahusay na pagpipilian.
• Ang utang ng iyong credit card ay walang interes. Kung mayroon kang utang sa isang 0% APR credit card, makakapagtipid ka ng mas maraming pera sa pamamagitan ng unang pagtugon sa mga utang na mas mataas ang interes. Siguraduhing bayaran ang iyong balanse bago matapos ang 0% na panahon.

Ngunit kung ang iyong utang sa credit card ay lumilipad sa iyong buwanang badyet, narito kung bakit ang pagtugon sa ngayon ngayon ay ang iyong pinakamahusay na tawag.

Makakatipid ka ng pera sa interes

Kapag mayroon kang isang bundok ng utang sa credit card, ang mga singil sa interes ay dahan-dahang umalis sa iyo ng cash.

Ang mga issuer ng credit card ay nag-charge ng isang average na taunang rate ng porsyento ng 13.61% sa mga account na natamo ng interes sa nakaraang quarter, ayon sa Federal Reserve. Sa ganitong kadahilanan, kung nagdadala ka ng isang average na balanse ng $ 5,000 para sa isang buong taon, magbayad ka ng halos $ 700 sa interes. At dahil ang mga credit card ay bukas-natapos na mga linya ng kredito, maaari mong dalhin ang utang na halos magpakailanman, hangga't patuloy mong gagawin ang mga minimum na pagbabayad. Ayaw mong hayaan na mangyari iyon.

Ang pinakamadaling paraan upang mabawasan ang mga gastos sa interes ay ang paglipat ng iyong utang sa credit card sa isang 0% APR credit card, at ang paggawa nito ay isang smart idea. Ngunit ang mga kard na ito ay madalas na hindi available kapag kailangan mo ang mga ito. Kung ang iyong kredito ay kaya-kaya at ang iyong utang-sa-kita ratio ay mataas, maaaring hindi mo maaaring maging karapat-dapat para sa isa.

Kung ang isang pagkuha ng isang 0% APR card ay hindi isang opsyon, mas mabilis na pagbabayad ng iyong utang ay maaaring ang iyong pinakamahusay na mapagpipilian para sa pag-save sa interes. Ang iyong tax refund ay makakatulong sa iyo na gawin iyon.

Maaari itong mapalakas ang iyong kredito

Kung ang iyong credit ay isang maliit na "meh" kani-kanina lamang, maaaring ito ay dahil sa bahagi sa lahat ng utang ng credit card na iyong dala.

"Mga utang na nautang" - iyon ay, kung gaano kataas ang iyong mga balanse - mga account para sa 30% ng iyong FICO score at isang "mataas na maimpluwensyang" kadahilanan sa iyong VantageScore. Ang ratio ng paggamit ng credit, o ang porsyento ng magagamit na kredito na iyong ginagamit, ay isang pangunahing kadahilanan sa mga halaga na inutang. Bilang isang tuntunin ng hinlalaki, magandang ideya na panatilihin ang iyong mga balanse sa ibaba ng 30% ng iyong credit limit sa lahat ng oras. Ang mas mababa maaari mong panatilihin ang iyong mga balanse, ang mas mahusay.

Ang paglalapat ng iyong refund sa utang ng iyong credit card ay maaaring makatulong sa iyo na mabawasan ang iyong kabuuang pangkalahatang utang at ang iyong credit utilization ratio nang mabilis. Makakatulong ito sa iyong credit score, na ginagawang mas madali upang maging karapat-dapat para sa mas abot-kayang mga produkto ng credit at kahit na potensyal na pagtulong sa iyo na i-save sa seguro ng kotse.

»KARAGDAGANG: Suriin ang iyong credit score nang libre

Ito ay isang masakit na landas sa isang panibagong panimula

Minsan, ang pinakamahirap na bagay tungkol sa pagbabayad ng utang ay ang "pagbabayad" na bahagi.

Dahil sa isang sikolohikal na epekto na tinatawag na pagkawala ng pag-ayaw, ang mga pagkalugi ay maaaring mas malaki sa ating isip kaysa sa mga kita. Iyon ang dahilan kung bakit masakit na makita ang pera na umalis sa iyong bank account - kahit na alam mo na ang dagdag na pagbabayad ay tumutulong sa iyo na makatipid sa interes.

Kapag binayaran mo ang utang ng iyong credit card sa iyong tseke sa pag-refund ng buwis, bagaman, mababayaran mo ang utang na iyon ng credit card na may "nakitang pera," sa halip ay itatapon sa iyong mga matitipid. Na ginagawang mas medyo masakit.

Nagbibigay din ito sa iyo ng isang pagkakataon upang bumuo ng mga bagong gawi ng credit card na maaaring gumawa ng pagbabayad ng isang maliit na mas mababa daunting. Maaari kang magpasya na gumawa ng mga pagbabayad sa balanse ng iyong credit card minsan sa isang linggo, halimbawa, kaya mas madaling pamahalaan. O maaari kang magsimula ng isang bagong badyet upang mapanatili ang iyong paggasta. Ang pagpapawalang utang ng iyong credit card sa isang refund ng buwis ay maaaring isang mabilis na pag-aayos, ngunit ang pagpapalit ng mga pangunahing gawi sa paggastos ay maaaring makatulong sa iyo na i-save para sa mga darating na taon.

Si Claire Tsosie ay isang manunulat ng kawani sa Investmentmatome, isang personal na website ng pananalapi. Email: [email protected]. Twitter: @ ideclaire7.