Homeowners Pagkawala ng $ 13 Milyon sa isang Taon sa pamamagitan ng Hindi Refinancing

Ang American homeowners ay nawawala sa hindi bababa sa $ 13 bilyon sa isang taon sa pamamagitan ng hindi refinancing ang kanilang mga mortgages, ayon sa isang pagtatasa ng Investmentmatome ng data ng mortgage loan mula sa Black Knight Financial Services.

Ang aming pag-aaral ng data - mula sa Black Knight's November 2015 mortgage monitor - ay nagpapakita na hindi bababa sa 5.2 milyong mga may-ari ng bahay na may mahusay na kredito at katarungan sa kanilang ari-arian ay maaaring mag-save ng isang average ng $ 215 bawat buwan sa pamamagitan ng refinancing. Kinukuwenta namin ang kabuuang pambuong savings sa pamamagitan ng pag-multiply ng average na savings sa pamamagitan ng bilang ng mga kuwalipikadong borrowers.

Ang kabuuang savings ay maaaring mas mataas kaysa sa $ 13 bilyon. Ang ulat ng Black Knight ay gumagamit ng refinance rate na 4.71%, na 114 base points sa itaas ng Enero 18, 2016, na rate ng 3.57%. Mga punto ng basehan - 100 batayan na puntos ay katumbas ng 1 porsyento na punto - bagay kung ikaw ay muling mamimili.

Ang pagbabago ng 1% ay nagbabago

Sa nakaraan, ang mga may-ari ng tahanan ay muling pinaniniwalaan kung makakakuha sila ng bagong rate ng hindi kukulangin sa 1-2%, o 100-200 na batayang punto, mas mababa kaysa sa kanilang orihinal na rate ng interes. Subalit maraming mga borrowers ang makakakita ng malaking savings sa pamamagitan ng refinancing sa isang pagkakaiba sa rate ng interes ng 75 puntos batayan, o mas mababa sa 1%, kahit na isinasaalang-alang ang mga gastos sa pagsasara.

Ang mortgage refinancing ay nakakita ng malakas na momentum sa nakalipas na ilang taon, dahil ang mga borrowers ay tumingin upang samantalahin ang mga rate ng interes na nahulog mula sa isang average na 6.03% sa 2008 sa isang mababang ng 3.35% sa Disyembre 2012 at hindi umakyat nang magkano mula noon. Ang mga refinanced na pautang ay binubuo ng higit sa 70% ng lahat ng mga aplikasyon ng mortgage mula 2010 hanggang 2013, na nagtulak sa average na natitirang rate ng interes para sa lahat ng mortgage sa U.S. sa 3.84%.

HANAPIN ANG BROKER ng MORTGAGE Unawain kung ano ang maaari mong bayaran at hanapin ang pinakamahusay na pautang. Kumuha ng naaprubahan at pinondohan sa loob ng 15 araw.

Magsimula

Ihambing ang KARAGDAGANG REFINANCE Kumuha ng personalized, refinance rate quotes at ihambing ang mga pautang sa mortgage mula sa mga nangungunang nagpapahiram.

Tingnan ang mga rate

Ang mga estado kung saan ang mga may-ari ng bahay ay makakakita ng pinakamataas na pagtitipid ay kinabibilangan ng California, New York at Hawaii - ang lahat ay makakakita ng buwanang pagtitipid ng $ 300 o higit pa pagkatapos ng refinancing, ayon sa ulat ng Black Knight.

Refinancing roadblocks

Kaya bakit may mababang halaga sa loob ng mahabang panahon ay mayroon pa ring milyun-milyong mga may-ari ng bahay na hindi sinasamantala ng refinancing? Narito ang isang pagtingin sa ilang mga hamon ng mga mamimili mukha at ilang mga paraan upang mapabuti ang iyong mga pagkakataon na kwalipikado para sa refinancing sa isang mas mababang rate ng interes.

Mas mababang marka ng credit at kita. Ang mga may-ari ng bahay na ang kredito o kita ay lumala dahil ang kanilang utang ay hindi maaaring maging karapat-dapat para sa mga mas mababang rate ngayon. (Ang pag-aaral ng Black Knight ay tumingin lamang sa mga taong may higit sa 20% na katarungan sa kanilang mga tahanan at mga marka ng kredito sa paglipas ng 720.)

Gastos at gastos sa upfront. Maraming mga nagpapautang ay gumawa ng mga may-ari ng bahay na naghahanap ng refinance jump sa pamamagitan ng maraming mga hoop, kabilang ang mga bundok ng mga papeles. Tinatantya ng site ng credit score ang MyFico.com na ang $ 200,000 na refinance ay may $ 5,600 sa mga pagsasara ng mga gastos.

Hindi sapat na katarungan. Ang presyo ng Urian median na bahay ay hindi pa nakapagtapos sa kung ano ito sa mataas na punto noong 2006, bago ang Great Recession. Ang mga nagpapahiram sa pangkalahatan ay hindi dapat isaalang-alang ang mga aplikasyon upang muling mamumuhunan mula sa mga taong walang 20% ​​equity sa kanilang ari-arian. Ang mga may-ari ng bahay na kumuha ng ikalawang pagkakasangla at ginamit ang kanilang katarungan ay maaaring malaman na hindi sila maaaring maging kuwalipikado upang muling ibalik.

Hindi pantay na kasaysayan ng trabaho. Upang makuha ang pinakamahusay na mga rate, nagpapahiram ng mga nagpapahiram ng mga aplikante na nagpapakita ng isang matatag na trabaho sa loob ng hindi bababa sa mga nakalipas na ilang taon.

Kakulangan ng mga asset. Pinapayagan ng mga nagpapahiram na makita ang cash at iba pang mga asset na magagamit upang bayaran ang mortgage kung sakaling mawawala ang iyong trabaho. Kung naninirahan ka ng paycheck sa paycheck at may mataas na balanse sa credit card, malamang na hindi ka makakakuha ng mas mababang rate o, sa ilang mga kaso, kahit na maging kwalipikado para sa refinancing.

Paano pagbutihin ang iyong mga pagkakataon

Ang mabuting balita: Kahit na ang Federal Reserve ay nagsimulang magtataas ng mga rate ng interes, ang mga ito ay medyo mababa pa rin. Kung hindi ka maaaring maging karapat-dapat sa mga dahilan sa itaas, narito ang ilang mga hakbang na maaari mong gawin.

Palakasin ang iyong iskor sa kredito. Tingnan ang mga mapagkukunang Investmentmatome upang makapagsimula.

Hanapin sa Mga utang ng FHA. Ang mga mortgages na nakabase sa gobyerno ay magagamit sa mga tao na may tarnished credit. Ang pederal na programa ng HARP ay isa pang pagpipilian upang tuklasin kung ikaw ay maikli sa katarungan o may mas mababa sa mahusay na credit.

Isaalang-alang ang pag-roll sa pagsasara ng mga gastos. Pinapayagan ka ng karamihan sa mga nagpapahiram na isama mo ang mga pagsasara ng mga gastos sa iyong bagong pautang, ngunit siguraduhin na kalkulahin kung gaano katagal ang kinakailangan upang masira kahit.

Magpataw ng co-borrower. Kung ang iyong kita o mga ari-arian ay hindi sapat upang maging kuwalipikado para sa refinancing, maaari kang makakapag-piggyback sa kasaysayan ng credit ng isang minamahal. Pareho kang mananagot para sa utang, at ang bahay ay magsisilbing garantiya.

Kung isinasaalang-alang mo ang refinancing, siguraduhin na ang oras ay tama, malaman kung paano makakuha ng pinakamaraming pagtitipid, at siguraduhing mamili sa higit sa isang tagapagpahiram ng mortgage.

Higit pa mula sa Investmentmatome Dapat ko bang ibalik ang aking mortgage? Ihambing ang mga rate ng mortgage 7 hakbang upang i-maximize ang mga mortgage refinancing savings

Kamran Rosen ay isang data analyst sa Investmentmatome, isang personal na website sa pananalapi. Email: [email protected].

Imahe sa pamamagitan ng iStock.