3 Ways To Know When A High Yielder Is Actually An Amazing Buy |

Para sa maraming mga namumuhunan, ang pagbili ng mga stock na may mataas na ani ay tulad ng pagkuha ng mga nickels sa harap ng isang steam roller.

halimbawa. Ang mataas na yielder na ito ay kalakalan sa $ 16 sa unang bahagi ng Mayo bago bumagsak na mas mababa sa susunod na mga buwan at naka-out sa paligid ng $ 10. Ang benepisyo ng dividend ng kumpanya na 9.5% sa panahong iyon ay isang kaakit-akit na pinagkukunan ng kita ngunit ang 25% na pagbaba ng kapital ay umalis sa mga namumuhunan na may net loss. Ngunit samantalang totoo na ang mga stock na may mataas na ani ay nagdadala ng mga natatanging panganib, ang katotohanan ay hindi rin kailangang maging mataas na panganib. Sa katunayan, may maraming mga stock na may mataas na ani na isang panibagong pagbili. At ngayon ay magbabahagi ako ng ilan sa aking paboritong mga diskarte upang mahanap ang mga bihirang pagkakataon. Hindi lamang nagbibigay ito ng mga mamumuhunan ng isang pagkakataon na mag-lock sa isang sobrang mataas na ani, nagbibigay din ito ng suporta sa chart at ang potensyal para sa mga malaking kapital. At iyan ay isang malakas na 1-2 punch para sa anumang portfolio.

Tumuon sa Mga Rate ng Paglago ng Dividend

Ang kasalukuyang ani ay mahusay. Ang bawat mamumuhunan ay nais ng isang malaking stream ng kita. Ngunit para sa karamihan ng mga mamumuhunan, ang isang mataas na antas ng paglago ng dibidendo ay mahalaga rin. Iyon ay dahil sa ani sa gastos. Ang yield sa gastos ay ang rate ng dividend batay sa batayang gastos. At ang mga kumpanya na may kahit mas mataas na mga rate ng paglago ng dividend ay gumagawa ng mas mataas na ani sa gastos sa katagalan.

Sa halimbawa sa ibaba, ang kumpanya 1 ay may kasalukuyang ani ng 4.5% at ang kumpanya 2 ay may kasalukuyang ani ng 5%. Sa ibabaw, maaaring maging kaakit-akit upang maabot ang mas mataas na ani. Ngunit ang rate ng paglago ng 10% ng kumpanya ng 1 ay nagbunga ng mas malaking ani sa katagalan, na tumatalon mula sa isang kagalang-galang na 4.5% hanggang 12% sa loob lamang ng 10 taon. Sa panahong iyon, ang kumpanya 2 na may 3% na taunang rate ng paglago ng dividend ay umakyat lamang sa 7%.

Ang mga rate ng paglago ng makasaysayang dibidendo ay hindi tiyak na tagapagpahiwatig ng mga hinaharap na mga rate ng paglago. Ngunit ang pamumuhunan sa mga kumpanya na may malakas na kasaysayan ng pagtataas ng mga dividends ay naglalagay ng trend sa iyong pabor.

Payout Ratio

Sa pangkalahatan ay may dalawang magkakaibang landas na maaaring maglakbay ang isang stock upang maging isang mataas na yielder. Ang una ay ang landas ng pagong, na may pamamahala ng dahan-dahang pagtaas ng mga dividends sa loob ng maraming taon. Ang pangalawa ay ang landas ng liyebre. Ito ay nangyayari kapag nag-crash ang presyo ng isang kumpanya at bumababa ng artipisyal na spike na mas mataas.

Para sa isang mas malalim na pagtingin sa pagpapanatili ng dividend ng isang kumpanya ay nagbubunga ng lugar upang tingnan ang ratio ng payout nito. Ang ratio ng payout ay sumusukat sa porsiyento ng kita ng isang kumpanya na binabayaran nito sa anyo ng isang dibidendo.

Windstream Holdings, Inc. (NYSE: WIN), isang provider ng telecom service at ang pinakamataas na ani sa S & P 500 sa 11.6%. Sa sandaling muli, ang makatas na ani ay mukhang nakatutukso. Ngunit sa isang dividend payout ratio ng 2.5 (kinakalkula bilang dividends / net income), ang ani na ito ay mukhang hindi napananatili. Iyon ay isang matalim na kaibahan sa FirstEnergy Corp (NYSE: FE) , isa pang miyembro ng S & P 500 na may isang dibidong ani ng 6%. Ang 6% na ito ay hindi kasing ganda ng 11.6%, ngunit may dividend payout ratio na 0.61, na mukhang itinayo para sa katagalan. Mga Pondo mula sa Operations FFO Maraming mga mataas na manggagawang dumating sa anyo ng real estate investment trust (REITs). Ang tanging katangian ng isang REIT ay kinakailangang magbayad ng 90% ng kita sa pagbubuwis nito bilang mga dividend sa mga shareholder nito. Iyon ay gumagawa ng mga REIT na tanyag na destinasyon para sa mga mamumuhunan na may mataas na ani. Ngunit hindi katulad ng mga regular na stock na pinahahalagahan batay sa mga kita at isang P / E (presyo-sa-kinita) ratio, ang mga REIT ay dapat na pinahahalagahan batay sa mga pondo mula sa mga operasyon (FFO). Ito ay isang mahalagang pagkakaiba dahil ang kita at pondo mula sa mga operasyon ay maaaring mag-iba nang masakit sa parehong quarter o taon. Ang FFO ay maaaring nahahati sa cap ng merkado upang makilala ang mga pinaka-undervalued na mataas na ani stock na may pinakamataas na posibilidad ng pagsulong sa isang normalized o premium na paghahalaga.

Ang Investing Answer:

Ang mga stock na mataas ang ani ay isang malakas na pinagkukunan ng kita. Ngunit ang mga mataas na ani ay hindi kailangang magkaroon ng dagdag na pagtulong sa panganib. Ang paggamit ng mga underappreciated na estratehiya at sukatan ay isang mahusay na paraan upang hindi lamang mabawasan ang panganib, ngunit makahanap din ng mga stock na may mataas na ani sa posisyon para sa mga malaking capital gains at pang-matagalang pagtaas ng dividend.