Credit-Shelter Trust Definition & Example |

Ano ito:

Tinatawag din na bypass trust, a credit

Paano ito gumagana (Halimbawa):

Sabihin natin na ang John Doe ay nagmamay-ari ng isang farm na kabayo na nagkakahalaga ng $ 11 milyon. Nais niyang ipasa ang bukid sa kanyang anak, si James, nang mamatay siya. Siya ay walang magkano sa paraan ng cash - lahat ng kanyang mga ari-arian ay nasa bukid.

John ilagay ang sakahan sa isang credit-tirahan tiwala. Pagkatapos ay namatay siya at minana ni James ang sakahan. Si James ay nagtatrabaho sa bukid sa loob ng 40 taon, at pagkatapos ay namatay siya at umalis sa bukid sa kanyang anak, si Jake.

Dahil ang sakahan ay nasa isang trust-shelter trust, si James ay dapat magbayad ng mga buwis sa ari-arian sa sakahan kapag siya ay nagmula sa John, ngunit hindi kailangang bayaran ni Jake ang mga buwis sa ari-arian sa sakahan kapag siya ay nagmula dito mula kay James. Ito ay isang magandang bagay, dahil nagbayad na si James ng mga buwis sa estate sa bukid. Ang paggawa ng Jake na magbayad ng mga buwis sa ari-arian muli sa bukid ay doble sa pagbubuwis.

Ang isang trust-shelter na tiwala ay hindi na mababawi, na nangangahulugang kapag inilagay ni John ang bukid sa isang tiwala para kay James, hindi niya ito ma-undo. Mayroon din silang mga limitasyon. Halimbawa, dapat na limitahan ni James ang mga karapatan na likidahin ang mga ari-arian ng sakahan, at dapat tukuyin ni Juan sa tiwala kung ano ang maaaring gawin ni James sa pananalapi sa bagay na iyon. Maaari ding kontrolin ni John kung sino ang maaaring iwan ni James sa bukid.

Bakit Mahalaga:

Pinagkakatiwalaan ng credit-shelter ang mga magulang na ipasa ang mga ari-arian sa mga bata o iba pang mga benepisyaryo (o ang mga mag-asawa ay ipasa ang mga ari-arian sa bawat isa) sa isang paraan na humahadlang sa mga asset mula sa pagiging napapailalim sa buwis sa estate nang maraming beses. Gayunpaman, dahil hindi sila mababawi, ang desisyon na ilagay ang mga ari-arian sa isang trust-shelter na tiwala ay dapat na maingat na gagawin. Gayundin, ang IRS ay nagtatakda ng tiyak na mga salita na dapat gamitin sa trust-shelter na pinagkakatiwalaan upang sila ay "mabibilang," kaya mahalagang gamitin ang isang abugado na may karanasan sa pagtatrabaho kapag lumilikha ng trust-shelter trust.