Lenda, SoFi Reconfigure Mortgage Refinancing

Ang ilang gumagalaw sa pera ay kumplikado bilang isang mortgage refinancing. At kahit na mas kaunti ang bilang mahalaga.

Iyon ang dahilan kung bakit ang mga kumpanyang tulad ng Lenda at SoFi ay may mas mabilis at mas murang mga paraan para sa mga mamimili upang muling panatilihing muli ang kanilang mga tahanan.

Habang ang isang $ 300,000 refi gamit ang isang tradisyunal na tagapagpahiram ay maaaring i-drag para sa mga buwan at kadalasang nagkakahalaga ng 3% hanggang 6% ng halaga ng utang, ang average na ginugol sa isang Lenda refi ay halos $ 800, ayon sa website ng online na operasyon lamang. Ang pagkumpleto ng refinancing ay maaaring tumagal ng dalawa hanggang tatlong linggo.

Para sa mga borrowers tulad ni Kevin Wofsy, isang may-ari ng San Francisco na bumaling kay Lenda para sa kanyang ikalimang refi sa loob ng 13 taon, ang resulta ay mas pinahusay at kasiya-siyang karanasan.

"Ito ay nararamdaman na kakaiba na sabihin, ngunit talagang kasiya-siya na pumunta sa proseso," sabi ni Wofsy.

Pinabilis ang proseso

Sa paglipas ng hapunan kasama ang isang kaibigan na nagplano sa refinancing isang pautang sa bahay mamaya sa linggong iyon, Dan Macklin, isang co-founder ng SoFi at ang kanyang vice president ng pagpapaunlad ng negosyo, iminungkahi na ang kanyang pal ay hindi kailangang maghintay. Hinimok niya siya na subukan ang site ng SoFi at mag-apply sa lugar.

"Kaya kinuha niya ang kanyang telepono, at literal sa loob ng 60 segundo, nakatanggap ng isang rate," sabi ni Macklin. Sinabi niya na ang kanyang kaibigan ay namangha na ang SoFi ay may utang sa isang rate na kalahating porsyento na punto na mas mababa kaysa sa kanyang binabayaran sa oras.

Tulad ng kaibigan ni Macklin, ang mga gumagamit ng SoFi ay maaaring mag-aplay para sa mga pautang gamit ang isang desktop o mobile device upang makapasok sa personal na impormasyon at magsumite ng isang application sa kasing dali ng isang minuto. Ang mga ito ay iniharap sa instant, indibidwal na quotes ng rate ng mortgage.

Ang kumpanya ay gumagamit ng isang natatanging proseso ng pagsusuri na isinasaalang-alang ang kasaysayan ng kredito ng borrowers, kita, pinagmulang pang-edukasyon at katayuan sa pagtatrabaho. Ang mga kuwalipikadong kuwalipikadong mamimili ay maaaring humiram ng hanggang 90% ng halaga ng isang ari-arian hanggang $ 5 milyon gamit ang SoFi.

Ang SoFi ay isang tagapagpahiram sa pamilihan, ibig sabihin ito ay bukas sa mga pinaniwalaan na namumuhunan, kapwa sa antas ng indibidwal at institusyonal. Gayunpaman, ang mga pondo ng SoFi ang karamihan sa mga produkto nito, kabilang ang refinancing ng utang ng mag-aaral, mga personal na pautang at higit pa. Ito ang pinakamalaking provider ng refinancing sa bansa para sa utang sa edukasyon at nagbigay ng higit sa $ 2 bilyon sa lahat ng uri ng pautang.

Ang proseso ng lahat-ng-digital ay nagpapababa ng mga bayarin

Samantala, na-digitize ni Lenda ang buong proseso ng refi, na nagpapahintulot sa mga borrower na ihambing ang mga pagpipilian sa pautang, mag-apply at mag-upload ng mga dokumento sa website nito. Sa pamamagitan ng pagdadala sa buong karanasan sa online, ang platform ay may malaking pagbawas nito sa itaas. Hindi kailangang magbayad para sa mga pisikal na sanga o kumukuha ng mga opisyal ng pautang. Ang mga salik na ito ay nakakatulong sa mas mababang mga bayarin para sa mga borrowers.

Nagbibigay din si Lenda ng uri ng access sa buong oras sa mga produkto nito na hindi maaaring mag-alok ng mga brick-and-mortar lenders, isang malaking plus para sa mga abalang mamimili.

"Isipin kung ikaw ay isang tao na gumagawa ng shift sa gabi, at ikaw ay nasa ibang iskedyul," sabi ni Jason van den Brand, co-founder at CEO ni Lenda. Karamihan sa mga manggagawang ito ay hindi maaaring tumagal nang isang araw upang mag-apply para sa isang pautang.

Ano pa, tulad ng masalimuot na teknolohiya ng pinagbabatayan ng mga platform na ito, maaaring maging ang SoFi at Lenda ang kanilang pagmamataas sa pagiging madaling gamitin.

"Sasabihin ko ito sa ganitong paraan: Kung bumili ka ng tiket sa eroplano online, maaari mong gamitin ang Lenda upang makakuha ng pautang sa bahay," sabi ni van den Brand.

Para sa Wofsy, ang may-ari ng bahay ng San Francisco, ang paggamit ni Lenda ay isang simoy kumpara sa kanyang naunang mga nagpapautang.

"Ang aking mga nakaraang karanasan ay naging parang mga bangko na nakita ito bilang kanilang trabaho upang makahanap ng anumang kadahilanan upang tanggihan ang iyong aplikasyon," sabi ni Wofsy, idinagdag na malinaw na inilatag ni Lenda ang lahat ng bagay na kinakailangan sa kanya, na humahantong sa kung ano ang sinasabi niya ay isang "hindi kapani-paniwala makinis "refi.

GET EXPERT ANSWERS SA IYONG MGA KATANUNGAN NA MORTGAGE

Kumuha ng personalized na tulong mula sa isang walang kinikilingan mortgage broker. Unawain ang iyong mga pagpipilian at hanapin ang pinakamahusay na mga rate.

Magsimula

Ihambing ang mga rate ng REFINANCE ng MORTGAGE PARA SA LIBRE

Tingnan ang mga personalized na rate ng refinance sa mga segundo gamit ang aming komprehensibong tool sa mortgage.

Tingnan ang mga rate

Paglikha ng mas mahusay na mga alternatibo

"Tulad ng pananalapi sa pangkalahatan, ang mortgage space ay isang highly regulated industry at mahirap para sa isang bagong dating na gumawa ng mga bagay na naiiba," sabi ni Macklin.

Ngunit hindi iyon nagpigil sa kanya o van den Brand. At hindi ito tumigil sa isang maliit na bilang ng iba pang mga start-up mula sa paghawak ng isang mortgage industry na ang parehong mga negosyante sabihin ay sa desperadong pangangailangan ng isang tune-up.

Ang isang matatag na tagasuporta ng iba pang mga start-up ng mortgage tulad ng SoFi, Expedite, at OnDeck, sinabi ni van den Brand na siya ay isang "malaking tagahanga ng sinumang nagtutulak ng sobre para sa pag-uugali ng mamimili at kung sino ang nagpapaalam sa kanila na may mas mahusay at mas mabilis na paraan ng paggawa mga gawain tulad ng mga pautang.

"Ang lahat ng mga iba't ibang mga modelo ay mas mahusay kaysa sa kung ano ang umiiral ngayon," sabi ni van den Brand. At kung anong tradisyonal na nagpapahiram ngayon ay maaaring hindi ang katayuan quo para sa mas matagal, sabi niya.

"Hindi namin para sa isang segundo na sa tingin na sa 20 taon mula ngayon kami ay lugging papeles down sa sulok ng bangko upang makakuha ng isang pautang sa bahay," sabi niya. "Iyon lang ay hindi mangyayari. At talagang hindi ito mangyayari sa susunod na tatlong taon."

Higit pa mula sa Investmentmatome:

• Ihambing ang Online Refinance Lenders
• Ihambing ang Mga Rate ng Pagbili ng Mortgage
• Maghanap ng isang Mortgage Broker

Si Tony Armstrong ay isang manunulat ng kawani na sumasaklaw sa personal na pananalapi para sa Investmentmatome . Sundin siya sa Twitter @tonystrongarm at sa Google+ .

Imahe sa pamamagitan ng iStock.