Index ng Pondo at Mga Diskarte sa Pondo ng Exchange na Nakabibili ng Exchange na Pinagkakatiwalaang, Maaasahang mga Natamo |

Kung ikaw ay nagbibilang sa mahaba -Ang malusog na pagbabalik upang humantong sa iyo sa isang ligtas na pagreretiro, ang pag-index ay maaaring ang ruta para sa iyo. Narito ang pangunahing mga kalamangan at kahinaan - at isang tutorial para sa paggawa nito ng tama.

Una, may isang madalas na-overlooked truism na ang mga indibidwal na mamumuhunan ay dapat panatilihin sa isip: Hindi mo kailangang maging isang pagpili ng stock wizard upang kumita mula sa ang mga merkado. Ipinakikita ng mga pag-aaral na ang karamihan ng mga pondo sa isa't isa ay hindi talaga naghahatid sa itaas-average na pagbalik sa mahabang bumatak. At sinusubukan mong mahulaan kung saan ang mga stock ay madalas na dampens portfolio pagganap (at mga lugar ng pagkasira ng iyong kapayapaan ng isip).

Ang isang mas mahusay na mapagpipilian para sa mga average na mamumuhunan: index ng mga pondo at palitan ng kalakalan pondo (ETFs). Ang mga uri ng mga pamumuhunan passively sumasalamin sa pagganap ng isang tiyak na index, tulad ng Standard & Poor's 500 o ang Dow Jones Industrial Average.

Ang isang ETF ay isang pondo sa pamumuhunan na traded sa stock exchange, tulad ng aktwal na mga stock. Ang isang ETF ay maaaring humawak ng mga pangunahing ari-arian ng pamumuhunan tulad ng mga stock, mga kalakal o mga bono, at pinagtrabahuhan sa kurso ng araw ng kalakalan sa parehong presyo (o sa isang napakaliit na saklaw) bilang halaga ng net asset ng mga pinagbabatayan nito. Karamihan sa ETFs ay nagsusubaybay ng isang index, kaya napili ang lansihin ng index na tama para sa iyo.

Kapag ang lahat ay sinabi at tapos na, ang malawak na bulk ng mga aktibong pinamamahalaang mga pondo sa isa't isa, kasama ang mga anghel ng pampinansyal na pindutin na may posibilidad na lumubog ang coverage, hindi kahit na maabot ang average na mga nadagdag o pagkalugi ng kanilang partikular na sektor, na kilala bilang kanilang "benchmark." Ito ay isang marumi na lihim na walang sinuman ang gustong makipag-usap.

Sa katunayan, ito ay mas masahol pa kaysa sa na. Karamihan sa kanila ay hindi kumikita hangga't ang kanilang peer group bilang isang buo; Gayundin, karamihan sa kanila ay may posibilidad na mawalan ng higit sa kanilang mga kapantay sa isang pababa sa merkado. Parami nang parami ang mga mamumuhunan na nakakakuha ng balakang sa mga katotohanang ito. Dahil dito, ang mga pondo ng index at ETF ay lumalaki sa katanyagan.

Ang Pinakamalaking Benepisyo ng Mga Pondo …

Mabibili sila! Ang mga pondo ng index at ETF ay hindi mahal - at may magandang dahilan. Ang mga dalawang uri ng mga mahalagang papel ay hindi nakakuha ng mga bayarin at komisyon na may kaugnayan sa mas aktibong kalakalan.

Ang mga pondo ng index at mga ETF ay naniningil ng mga taunang bayarin na maliit lamang ang bahagi ng kung ano ang aktibong kinakalakal na mga singil sa pondo, dahil ang huli ay nangangailangan ng mataas na bayad na " talento "upang magsagawa ng diskarte sa pagsasaliksik at pagbubuntis.

Pagkatapos ng taunang mga gastos sa pondo ng pondo at mga gastos sa pangangalakal ay bawas mula sa dalisay na pagbabalik ng merkado, ang kita ng mamumuhunan mas mababa kaysa sa average ng merkado. Ang mga pondo ng indeks at ETFs ay hindi nagta-drag sa iyong portfolio sa pamamagitan ng mga gastos sa overhead.

Ang mga pondo ng index at ETF ay nagsasangkot din ng mas kaunting stress, ngunit tandaan: hindi nila pinoprotektahan ka mula sa mga hindi maiiwasang ups and down ng merkado. Ngunit doon ay ang punto: ang mga sasakyan ay katumbas ng average, kaya hindi mo kailangang mag-alala tungkol sa sinusubukan na matalo o mahulog sa likod ng average. Kayo lamang ay sumama para sa pagsakay, kumportable sa kaalaman na, sa kabila ng mga claim ng karamihan sa mga nag-pick ng stock, walang sinuman ang maaaring tunay na maunawaan ang hinaharap ng merkado.

Sigurado, posible upang matalo ang mga average ng merkado, ngunit ginagawa ito tumatagal ng oras, gastos at kadalubhasaan. Maraming pondo ng mga tagapamahala ang namamahala upang matalo ang mga katamtaman, at hindi sila mag-alinlangan na sabihin sa iyo ito. Ngunit ang karamihan sa kanila ay hindi. Kahit na ang mga tagapamahala na ginintuang lalaki sa nakaraan ay hindi kinakailangang magpatuloy sa kanilang mga panalong paraan sa hinaharap. Sa Wall Street, ang bayani ngayong araw ay kambing ng bukas.

Maraming mga pag-aaral sa pananaliksik ang nagpapakita na, taun-taon, ang average na mamumuhunan ay kumikita nang mas mababa kaysa sa average ng merkado. Sa isang pondo ng index o ETF, hindi ka natutukso na ilipat ang iyong mga pondo mula sa isang natalo sa isang perceived winner. Ikaw ay napalaya ng anumang mga paniniwalang galit na galit upang bumili ng mababa at magbenta ng mataas. Ang pag-uulit at damdamin ay kinuha sa labas ng equation.

Kapag nag-factor ka sa lahat ng mga hindi maiiwasang boom at busts, at ang iba't ibang mga kalamidad na maaaring maabot sa iyong portfolio, ang pagkamit ng average na return market ay medyo magandang. Sa halip na depende sa self-proclaimed stock picking mga henyo, umaasa ka sa tunay na henyo ng mismong merkado. Ang tendensya ng merkado ay ang pagtaas sa isang rate na lumalabas sa implasyon, isang kalidad na ang lahat ng pangmatagalang mamumuhunan ay nagmamaneho.

Pagbili ng Piece of the Pie - Pagsisimula

Mayroong higit sa 20,000 aktibong pinamamahalaang mga pondo sa isa't isa out doon para sa iyo sa pag-uri-uriin. Gayunpaman, sa mga pondo ng index at ETF, ang iyong pagpipilian ay lubhang pinipigilan at ginawang mas madali. Sa isang nahulog na pagsalakay, binibigyan ka nila ng sari-saring uri, sa pamamagitan ng paghahagis ng malawak na lambat sa isang partikular na basket ng mga nauugnay na stock.

ETFs ay ibinebenta sa stock exchange. Maaari kang bumili ng ETFs mula sa full-service o discount broker. Karamihan sa mga ETF ay mga pondo ng index na nagtataglay ng mga mahalagang papel at nagtatangkang i-mirror ang pagganap ng isang tiyak na index ng stock market. Sa katulad na paraan, sinusubukan ng isang pondo ng index na subaybayan ang pagganap ng isang indeks sa pamamagitan ng pagkakaroon ng alinman sa buong nilalaman ng piniling index o isang kinatawan ng basket ng mga mahalagang papel sa indeks na iyon.

Ang iyong unang desisyon: kung anong index ang gusto mong i-mirror? Magsimula sa pamamagitan ng pagsasaalang-alang sa pinakamalawak, pinakamalaki at pinakamalawak na sinusundan na benchmark index. Narito ang "Standard Seven" kung saan dapat kang tumuon:

• Ang Karaniwang Stock Index ng Standard & Poor (ang S & P 500) ay madalas na binanggit ng pindutin upang ipakita kung paano gumanap ang lahat ng mga stock para sa araw na ito. Ang mga stock na kasama sa S & P 500 ay ang mga malalaking pampublikong gaganapin kumpanya na kalakalan sa pinakamalaking American stock exchange. Ang mga Dow Jones Industrial Average

  ay sumusukat sa 30 malalaking, mga kompanya ng pagmamay-ari ng publiko na nakabase sa US Tulad ng sa S & P 500, ang Dow ay itinuturing na isang proxy para sa pagganap ng

• Ang Wilshire 5000 Index

  ay binubuo ng halos lahat ng mga stock ng US na kinakalakal sa mga pangunahing palitan.

• Ang Russell 2000 Index

  pinipili Ang pinakamaliit na 2,000 ng 3,000 pinakamalaking kumpanya ng US ay karaniwang nakikipagtulungan, na siyang ginagawang benchmark para sa mga pondo ng maliit na kumperensiya (aka maliit na capitalization o small-cal).

• Ang Morgan Stanley Capital International Europa, Australasia, at Far Ang Index ng East (MSCI EAFE)

  ay isang napakalaki na halaga na tinimbang na halaga na binubuo ng 21 na index ng bansa na kumakatawan sa pinaka-binuo na mga stock market ng bansa sa ibang bansa. Hindi kasama ang U.S. at Canada. Ang MSCI EAFE ay ang pinaka-karaniwan at malawakang sinusunod na benchmark para sa mga dayuhang pondo ng stock.

• Ang MSCI Emerging Markets Index

  ay isang paraan upang mapakinabangan ang mabilis na lumalagong mga merkado sa ibang bansa. Ang index na ito ay nangangailangan ng mas maraming panganib, ngunit din ang pagkakataon para sa mas mataas na pagbabalik. Ang index na ito ay pinangungunahan ng Asia, Latin America, Aprika, Gitnang Silangan, at mas maliit na up-at-darating na mga bansang Europa.

• Ang Barclays Capital Aggregate Bond Index , dating tinatawag na "Lehman Brothers Aggregate Bond Index, "ay pinapanatili ng Barclays Capital, na kinuha ito mula sa ngayon na wala sa Lehman Brothers. Ang index na ito ay kumakatawan sa mga grade grade bond na ibinebenta sa US. Ang index ay kinabibilangan ng mga mahalagang papel ng US Treasury, mga ahensya ng ahensya ng gobyerno, mga bonong nakabaligya ng mortgage, mga corporate bond, at ilang mga dayuhang bono na traded sa US

• Isang ETF o Index Fund: Alin ang Pinakamahusay para sa Ikaw? Ang pagpili sa pagitan ng dalawang katulad na pamumuhunan ay bumababa sa kanilang mga gastos, ie mga bayarin sa pamamahala, mga gastos sa transaksyon ng shareholder, pagbubuwis, atbp Bago pumili ng isa o sa iba pa, tingnan ang maayos na pag-print at tukuyin kung ano ang gagawin ng iyong mga naipon na gastos maging. Ang parehong uri ng pamumuhunan ay may mga pakinabang at disadvantages sa pagsasaalang-alang na iyon, depende sa partikular na sasakyan.

Kadalasan, ang mga pondo ng index ay mas mura, dahil hindi sila gumagamit ng portfolio manager. Ang mga ito ay mga unmanaged na pondo na nagbabago lamang sa kanilang mga indibidwal na holdings kapag ang mga pinagbabatayan index ay nagbabago. Hindi tulad ng isang index na pondo, ang ETF ay nakikipagkalakalan sa mga palitan sa parehong paraan bilang isang stock. Ito ay nangangahulugan na ang ETF ay nagbibigay ng higit na kakayahang umangkop kaysa sa mga pondo ng index. Gayunpaman, ang mga pondo ng index ay hindi nakakuha ng mga komisyon at may mas mababang mga ratio ng panloob na gastos.

Ang isang pangunahing bentahe ng isang ETF, kumpara sa isang index na pondo, ay ang mga stock na tulad ng mga tampok. Dahil ang kalakalan ng ETF sa merkado, maaari kang magsagawa ng ETF ng parehong mga uri ng trades na maaari mong gamit ang isang stock (hindi katulad ng isang pondo ng index). Halimbawa, maaari kang magbenta ng maikli o magpataw ng isang order na pagkawala ng pagkawala. Sa ganitong pang-unawa, mas mababa ito kaysa sa index ng pondo.

Iyon ay sinabi, kung sinusubukan mong ilagay ang pera sa isang regular na batayan para sa pagreretiro, at nais mong itali ang pera sa isang sari-sari index portfolio-pondo, ETFs gastos higit sa mahabang bumatak. Sa bawat kalakalan ng ETF, dapat mong pony up ang isang komisyon ng brokerage at mawawalan ka ng kaunti sa bid-ask spread (ang menor de edad pagkakaiba sa pagitan ng presyo ng nagbebenta ng ETF at mas mataas na presyo ng pagbili nito). Kung nais mong panatilihin ang mga bagay na mas mura at madali hangga't maaari, pumunta sa ruta ng pondo ng index.

Isang caveat: Panoorin para sa mga ETF at index ng mga pondo na puno ng fiddled. Maaari mong higit pang paliitin ang iyong mga opsyon at gawing mas madali ang iyong pagpili, sa pamamagitan ng pagsasabog sa mga maraming klase ng mga pondo na hindi, sa mahigpit na pakiramdam, walang dukhang pondo ng index. Ang mga pondo ng "pinahusay na" na index ay idinisenyo upang matalo ang napapailalim na index at dahil dito, ang mga ito ay isa lamang na pagpapakita ng aktibong stock picking.

Kapag tumitingin sa mga tagal ng panahon na nasusukat sa mga dekada, ang mga stock sa average ay madalas na gumaganap nang mahusay - Sa katunayan, pinalaya nila ang lahat ng ibang mga paraan ng pamumuhunan. Pinapayagan ka ng mga pondo ng index at ETF upang mapagsamantalahan ang makasaysayang katotohanan na ito, sa pamamagitan lamang ng pagtaas o pagbaba sa merkado. Ang diskarteng "autopilot" na ito ay perpekto para sa mga mamumuhunan na naniniwala sa mga stock, ngunit hindi binasbasan ng anumang mga kasanayan sa pagpili ng stock - o maingat sa mga nag-aangkin na may ganitong kakayahan.