Bangko, Mga Bayad sa Credit Card: Isang $ 795 Milyon Aralin para sa mga Undergrad

Ang pagtuturo at mga bayarin, club dues at pera ng beer - mahal na maging isang mag-aaral sa kolehiyo. Hindi ito makakatulong na ayon sa aming pinakabagong pagtatasa ng site, pag-check ng account at mga credit card ay maaaring nagkakahalaga ng average na mag-aaral hanggang $ 1,016 sa mga bayad at interes sa apat na taon na kolehiyo [1]. Sa kabuuan, ang mga estudyante sa kolehiyo sa U.S. ay maaaring gumastos ng higit sa $ 795 milyon sa isang taon sa overdraft at late payment fees lamang.

Sa isang pag-aaral sa 2016, sinuri ng Investmentmatome ang mga overdraft fee ng 20 checking account na kaakibat ng ilan sa mga pinakamalaking unibersidad sa US. Kami ay tumingin sa mga parehong account sa taong ito, pati na rin ang mga credit card ng mag-aaral, upang makita kung paano nagbago ang mga bagay sa nakalipas na 12 buwan.

Key takeaways

• Ang bayad sa overdraft na median bank sa U.S., kabilang ang mga account na may kaugnayan sa unibersidad, ay $ 35 [3], at ang average na mag-aaral sa kolehiyo ay nag-doble ng kanyang account na 2.2 beses bawat taon, kumpara sa 2.07 na beses para sa karaniwang Amerikano. Na may higit sa 11 milyong full-time undergraduate na mag-aaral sa U.S. sa 2016, karamihan sa mga ito ay may mga account sa bangko, na maaaring mangahulugang mga bayarin sa overdraft na higit sa $ 722 milyon [2]. Iyon ay isang pagtaas ng halos $ 19 milyon sa nakaraang taon [4].
• Ang isang-katlo ng mga mag-aaral na magtatapos sa lalong madaling panahon at may credit card ay nagbabayad ng huli na huli, at ang average na late-payment fee sa mga card ng mag-aaral na aming sinusuri ay $ 35. Kung ang isang-ikatlo ng full-time undergraduate na populasyon na may credit card ay mawalan ng bayad, iyon ay halos $ 73 milyon sa mga late-payment fees [2].

Sa 2015, ang Consumer Financial Protection Bureau ay nagbigay ng mga alituntunin para sa mga kolehiyo sa pagpili ng mga kasosyo sa bangko na pinakamahusay na makatutugon sa mga pangangailangan ng mga estudyante. Ang Ligtas na Toolkit ng Account ng Mag-aaral ay hindi pa nagdala ng mga pagpapabuti sa pagbabangko para sa mga mag-aaral sa mga paaralan na sinusuri namin. Nakita namin ang pagtaas sa taunang mga bayarin sa mga account ng mag-aaral sa ilan sa mga bangko na kasama sa aming pag-aaral. Natuklasan din namin na ang mga savings account sa estudyante at mga credit card ay may mga sobra, hindi kailangang mga gastos na maiiwasan ng mga mag-aaral sa pamamagitan ng pag-opt para sa iba't ibang mga account o sa pamamagitan ng mas matalinong paggamit ng mga card.

Sa pag-aaral na ito, susuriin namin ang mga gastos ng mga mag-check ng mag-aaral ng mga account at mga credit card at magbigay ng mga alternatibong mas mura. Magbibigay din kami ng mga tip sa kung paano magsimula sa pagbuo ng kredito bilang isang mag-aaral sa kolehiyo at ipaliwanag kung bakit mahalaga ito.

Maaaring magastos ang mga tseke ng mag-aaral

Para sa bawat isa sa mga checking account ng mag-aaral, tiningnan namin ang average na bayad sa pagpapanatili, bayad sa overdraft at mga limitasyon sa bayad sa overdraft - ang maximum na bilang ng beses bawat araw bangko ay sisingilin ka ng bayad sa overdraft. Ang average na bayarin sa mga bangko na sisingilin para sa pagpapanatili ng isang account ay nanatili sa $ 0 para sa mga estudyante. Tatlong bangko ang nadagdagan ang kanilang bayad sa overdraft; isa lamang ang nabawasan ang bayad nito. Dagdag pa, nabawasan ng dalawang bangko ang kabuuang bilang ng mga bayarin sa overdraft na sisingilin nila bawat araw, ngunit ang isang nadagdagan ang bilang na iyon.

Ang median overdraft fee para sa mga account na ito ay nadagdagan mula $ 34.50 hanggang $ 35. Dahil ang average na mag-aaral sa kolehiyo ay nag-doble ng kanyang account na 2.2 beses bawat taon, ito ay nangangahulugang $ 77 kada taon sa bayad sa overdraft para sa isang mag-aaral na gumagamit ng isang account tulad ng aming pinag-aralan, o $ 308 sa loob ng apat na taong karera sa kolehiyo. Ito ay karaniwan lamang. Ang isang mas maliit na porsyento ng mga estudyante ay mas matindi sa mga bayarin sa overdraft: Ayon sa isang ulat ng 2014 CFPB, 10.7% ng 18 hanggang 25 na taong gulang ang nakakuha ng higit sa 10 overdraft kada taon.

Ang mga online na account, ang mga unyon ng credit ay nag-aalok ng mas mahusay na deal

Sa karamihan ng mga bangko, maaaring maiwasan ng mga customer ang mga bayad. Ang mga bangko ay karaniwang babayaran ang mga bayarin sa pagpapanatili kung nagtatabi ka ng minimum na balanse o may buwanang direktang deposito. Maaari mong maiwasan ang mga bayarin sa overdraft sa pamamagitan ng hindi paggastos ng higit sa kung ano ang nasa iyong account. Ngunit ang pinakamadaling paraan upang maiwasan ang mga hindi kinakailangang bayarin ay pag-opt para lamang sa isang bangko na hindi sinisingil ang mga ito.

"Ang mga online na bangko ay ang dapat na maging lahat ng mga bangko, na mas magiliw sa mga mamimili," sabi ng Investmentmatome kolumnista na si Liz Weston, ang may-akda ng aklat na "Ang iyong Credit Score." "Mayroon silang mas kaunting bayad at mga minimum na kinakailangan sa balanse, at nagbayad sila ng mas mataas na mga rate ng interes. Hindi ka maaaring lumakad sa isang sangay, ngunit mas kaunti at mas kaunti sa amin ang ginagawa nito, at natutuklasan namin ang mga online na banko na matugunan ang aming mga pangangailangan ng maayos."

Para sa mga taong hindi gustong mag-bank online, ang mga unyon ng kredito ay isang matibay na opsyon. Ang mga account ng unibersidad na tiningnan namin na kaakibat sa mga unyon ng kredito ay may mas mababang mga bayad sa overdraft sa pagsuri ng mga account at mas mataas na mga rate ng interes sa savings kaysa sa mga account sa unibersidad na kaakibat ng mga pangunahing pambansang bangko. Sila ay mas malamang na magkaroon ng buwanang bayad sa pagpapanatili, pati na rin.

»KARAGDAGANG: Pinakamahusay na checking account para sa mga mag-aaral sa kolehiyo

Maaari mong maiwasan ang mga bayarin sa overdraft

Maaari ka ring mag-opt out sa saklaw ng overdraft coverage. Sakop sa overdraft ay ang pagsasanay ng bangko na nagbabayad para sa ilang mga uri ng transaksyon kahit na hindi mo kayang bayaran ang mga ito, pagkatapos ay singilin ka ng bayad sa overdraft. Hinihiling ng pederal na tuntunin na ang mga bangko ay nag-aalok ng coverage na ito sa isang "opt-in" na batayan, sa halip na awtomatikong ipatala. Kung hindi mo sinasadyang naka-sign up para dito, na madaling gawin, maaari kang mag-opt out.

Kung sumali ka sa saklaw ng overdraft coverage, malamang na tinanggihan ang iyong card kung subukan mong bumili ng isang bagay o gumawa ng ATM withdrawal nang walang sapat na pera. Maaari ka ring sisingilin ng kaparehong presyo na hindi sapat na mga bayarin sa pondo, na tinatawag ding NSF o ibalik-item na bayad.Mas malamang na sisingilin ka ng mga singil ng NSF para sa mga bagay na tulad ng mga bounce check at mga pagbabayad sa online bill.

Hindi alintana kung mayroon kang saklaw sa overdraft, mag-sign up para sa mga alerto ng teksto para sa mga mababang balanse at mga overdraft sa pamamagitan ng website ng iyong bangko. Kung negatibo ka, palitan ang iyong mga pondo sa lalong madaling panahon upang maiwasan ang mga pinalawak na bayad.

»KARAGDAGANG: Ang mga pangunahing kaalaman sa mga bayarin sa overdraft

Ang mga pagbabayad ng huling credit card ay doble pinsala

Tinitingnan din namin ang mga credit card na partikular sa mag-aaral mula sa mga pangunahing tagapagbigay ng card ng U.S.. Ang Bank of America, Citibank, Discover, Capital One at Wells Fargo ay nag-aalok ng mga credit card ng mag-aaral, na may average na late payment fee sa paligid ng $ 35 at isang pangkaraniwang rate ng interes na 18.64%. Iba-iba ang mga rate ng interes depende sa iyong credit score; ang mga kard na aming tiningnan ay may average na minimum na rate ng interes na 14.51% at isang average na pinakamataas na rate ng interes na 22.76%.

Ayon sa isang eksperimento ng Experian, 33% ng mga mag-aaral na may credit card at magtatapos sa loob ng susunod na anim na buwan ay late na may pagbabayad ng credit card [5]. Ipagpalagay na ito ay kinatawan ng buong estudyante ng full-time na mag-aaral, mahigit sa 2 milyong mag-aaral ang nagbayad nang huli. Iyon ay halos $ 73 milyon na ginugol sa mga huli na bayarin - at na sa pag-aakala nila naipon lamang ng isang late payment bawat isa.

Ang mga late fees ay hindi lamang ang gastos ng pagbabayad ng isang credit card bill huli. Maraming mga card ang nagpapataw ng mga rate ng interes ng parusa na hanggang sa 30% sa mga ganitong kaso. Iyan ay higit sa dalawang beses ang average na minimum na rate ng interes sa mga credit card ng mag-aaral na aming sinuri at higit sa 7 porsyento na puntos na mas mataas kaysa sa average na pinakamataas na rate.

Nakita ng eksperimentong Experian na ang mga graduates sa lalong madaling panahon ay may isang average na $ 2,573 sa utang sa credit card. Ipagpalagay na itinatag nila ang utang na iyon sa pantay na halaga sa bawat buwan sa loob ng apat na taon sa kolehiyo, gumawa ng mga minimum na pagbabayad na $ 25 bawat buwan at binayaran ang average na rate ng interes sa kanilang account, ito ay magdaragdag ng hanggang $ 569 sa interes na naipon bago ang pagtatapos. Hindi kasama dito ang interes na maipon nila pagkatapos ng graduation kung hindi nila babayaran ang balanse - o, mas masahol pa, kung patuloy silang nag-charge nang hindi binabayaran ang kanilang umiiral na utang.

»KARAGDAGANG: Pinakamahusay na credit card ng mag-aaral

Gumawa ng kredito, kahit na hindi ka makakakuha ng kard ng mag-aaral

Ang paggamit ng isang credit card ay responsable - pagbabayad ito sa oras at hindi pagpunta sa limitasyon - ay isa sa mga pinakamadaling paraan upang bumuo ng credit. At habang maaari kang maging mga taon ang layo mula sa pagkuha ng isang auto loan o mortgage, isang magandang credit score ay maaaring makatulong sa maraming iba pang mga paraan.

"Ang iyong kredito ay nagpasiya ng higit pa kaysa sa kung makakakuha ka ng pautang o mga rate ng interes na iyong babayaran," sabi ni Weston. "Maaari itong makaapekto kung maaari kang umarkila ng apartment, kung magkano ang babayaran mo para sa seguro, ang sukat ng deposito na kailangan mong ilagay sa pagkuha ng mga kagamitan at kung makakakuha ka ng pinakamahusay na deal sa isang cell phone."

Maraming mahuhusay na credit card ng mag-aaral, bagaman mahirap silang makakuha kung ikaw ay wala pang 21 dahil sa Batas sa Credit Card ng 2009. Kung ikaw ay tinanggihan para sa isang credit card ng mag-aaral, huwag mawalan ng pag-asa. Mayroong dalawang inirerekomendang mga alternatibo:

• Mga secure na credit card: Ang isang ligtas na credit card ay nai-back sa pamamagitan ng isang cash na deposito, karaniwang katumbas ng limitasyon ng card at kadalasan sa pagitan ng $ 200 at $ 500. Gumawa ka ng mga pagbili sa card at bayaran ang mga ito tulad ng sa anumang iba pang credit card. Pinoprotektahan ng deposito ang issuer kung hindi mo ginawa ang iyong mga pagbabayad. Makukuha mo ang iyong deposito sa sandaling ikaw ay "nagtapos" sa isang unsecured card o isara ang iyong account sa magandang katayuan.

»KARAGDAGANG: Pinakamahusay na mga secure na credit card

• Awtorisadong mga gumagamit:Bilang isang awtorisadong gumagamit, makakakuha ka ng isang card na naka-link sa isang tao ng account, karaniwang isang miyembro ng pamilya o asawa ng. Hindi ka legal na responsable para sa mga singil na ginawa mo sa card - ang pangunahing may-hawak ng account - ngunit maraming mga issuer ang nag-ulat ng awtorisadong aktibidad ng user sa mga tanggapan ng kredito. Na sinabi, bago maging isang awtorisadong gumagamit, siguraduhin na ang pangunahing cardholder ay binabayaran ang kanyang mga bill sa oras at ang issuer ng mga credit card ulat awtorisadong data ng user sa mga credit bureaus.

Sa sandaling mayroon kang credit card, oras na upang simulan ang paggawa ng credit. Tiyaking bayaran ang lahat ng iyong mga bill sa oras bawat buwan at bayaran o limitahan ang iyong utang. Para sa higit pang mga tip, suriin ang mga magagaling na gawi sa credit.

Si Erin El Issa ay isang manunulat ng kawani sa Investmentmatome, isang personal na website ng pananalapi. Email: [email protected]. Twitter: @Erin_El_Issa.

METODOLOGY

Sinuri ng Investmentmatome ang mga panloob at panlabas na mapagkukunan ng data upang matuto nang higit pa tungkol sa mga produkto ng pagbabangko at credit card ng mag-aaral. Ang impormasyon tungkol sa panloob na data na hindi ipinaliwanag sa pag-aaral o mga footnote ay maaaring makuha sa pamamagitan ng pakikipag-ugnay sa amin sa [email protected]. Ang panlabas na mapagkukunan ng data ay magagamit sa publiko online:

• Consumer Financial Protection Bureau. Point ng Data: Sinusuri ang Overdraft ng Account. Hulyo 2014.
• Consumer Financial Protection Bureau. Student Banking, Taunang Ulat sa Kongreso. Disyembre 2016.
• Experian. Ulat ng Survey sa Graduate ng Experian College. Abril 2016.
• National Center for Statistics Statistics. Pag-enroll sa elementarya, sekondarya, at antas ng pagkakaloob ng mga institusyon sa pag-aaral, sa antas at kontrol sa institusyon, antas ng pagpapatala, at katayuan sa pagdalo at kasarian ng mag-aaral: Mga napiling taon, nahulog noong 1990 sa pamamagitan ng pagkahulog ng 2024. Marso 2015.
• Ang Pew Charitable Trusts. Ang mga mamimili ay nangangailangan ng proteksyon mula sa mga labis na Gastos sa Overdraft. Disyembre 2016.
• Sallie Mae. Pagharap sa Pera: Kung Paano Pinamahalaan ng mga Estudyante ng Amerikanong Kolehiyo ang Kanilang Mga Pananalapi. 2016.

Mga talababa

[1] Kinukuwenta namin ang mga gastusin ng mag-aaral sa loob ng apat na taon sa pamamagitan ng pagdaragdag ng mga sumusunod:

• Sinusuri ang mga gastos sa account: Average na 2.2 overdrafts bawat taon na pinarami ng isang median overdraft fee na $ 35
• Mga gastos sa credit card: Ang average na interes sa balanse ng credit card na $ 2,573 na may rate ng interes na 18.64%, na ipinagkakaloob sa utang sa magkatulad na halaga sa pamamagitan ng lahat ng apat na taon, kasama ang average na late payment fee na $ 34.56, na ipinapalagay na isang late payment bawat taon.

Para sa mga mag-aaral na nagbabayad ng late fee bawat taon, ang mga gastos ay kabuuang $ 1,016 sa loob ng apat na taon. Para sa mga hindi nagbabayad ng anumang huli na bayarin, ang mga gastos ay magiging $ 877 sa parehong panahon.

[2] Ang karamihan sa mga mag-aaral sa kolehiyo ay may bank account, ayon kay Sallie Mae, na nagpapakita ng 85% ng mga estudyante na mayroong mga debit card. Kinukuwenta namin ang kabuuang paggastos ng mag-aaral sa overdraft at late payment fees sa pamamagitan ng pagdagdag ng mga sumusunod:

• Mga bayarin sa overdraft: Average na 2.2 overdraft kada taon na pinarami ng isang median overdraft fee na $ 35, na pinarami ng tinatayang bilang ng mga undergraduate na mag-aaral sa 2017 mula sa National Center of Education Statistics, pinarami ng 85% ng mga mag-aaral na may mga debit card ayon kay Sallie Mae
• Mga huling bayarin sa credit card sa pagbabayad: Ang average na late payment fee na $ 34.56 ng mga credit card ng mag-aaral ay tiningnan namin na pinarami ng bilang ng mga estudyante na may mga credit card (ang bilang ng mga estudyante sa undergraduate na pinarami ng 58% ng mga nagtapos na nagtapos na may mga credit card) na pinarami ng isa -type ng mga nagtapos sa mga nagtapos na nagbayad ng utang, na ipagpalagay na isang late payment sa bawat mag-aaral. Ginawa namin ang palagay na ang mga graduates sa lalong madaling panahon ay kinatawan ng buong undergraduate na populasyon.

Ang kabuuang gastusin ng mag-aaral ay magbibigay ng hanggang $ 795,096,041.

[3] Ayon sa Pew Charitable Trusts, ang median overdraft fee ng 44 sa pinakamalaking mga bangko sa U.S. ay $ 35, at ayon sa aming pagsusuri sa mga account na may kaugnayan sa unibersidad, ang median overdraft fee ay $ 35.

[4] Ayon kay Sallie Mae, 85% ng mga estudyante sa kolehiyo ay mayroong mga debit card. Pinarami namin ang kabuuang halaga ng bayad sa overdraft ng taong ito at nakaraang taon (bilang ng mga mag-aaral x average na overdraft x median overdraft fee) ng 85% upang makarating sa tinatayang pangkalahatang mga bayarin sa overdraft para sa mga estudyante sa kolehiyo. Noong nakaraang taon, ang kabuuang bilang ay $ 703,471,560. Sa taong ito, $ 722,109,850. Ang pagkakaiba ay $ 18,638,290.

[5] Ayon sa Report of Experian College Graduate Survey, 58% ng mga nagtapos sa hinaharap ay may credit card at 33% ng mga may credit card ay gumawa ng late payment card.