Paghahambing ng Adjustable Rate at Fixed Rate Mortgages

Adjustable Rate Mortgages vs. Fixed Rate Mortgages

Talaan ng mga Nilalaman:

Isang bagay na interesado
Ang mga pagkakautang ay para sa iba't ibang mamimili
Sa ilalim na linya
Anong susunod?
Ihambing ngayon 5/1 ARM rate
Tingnan ang pinakamahusay na fixed-rate mortgage lenders
Matuto higit pa tungkol sa mga kalamangan at kahinaan ng ARMs

SA ARTIKULONG ITO: Interes sa ARMs kumpara sa fixed-rate na mga pautang Mas mahusay ba ang isang ARM o fixed-rate loan? Kahalagahan ng takip sa ARM Karagdagang braso at fixed-rate na salita Maghanap ng isang braso o fixed-rate na tagapagpahiram

Kahit na ang mga rate ng mortgage ay tumataas, mananatili silang mababa sa makasaysayang pamantayan. Sa ganitong mga kondisyon, maraming mga homebuyer ang nakuha sa tradisyonal na 30-taong pautang sa bahay, ngunit huwag magpasyang masyadong mabilis. Bilang kaakit-akit na mortgage na nakapirming-rate, maaari kang makakuha ng mas mababang rate ng interes - at isang term na mas naaangkop sa iyong mga pangangailangan - na may adjustable rate mortgage.

Isang bagay na interesado

Ang isang nakapirming rate loan ay may rate ng interes na hindi kailanman nagbabago. Gayunpaman, ang isang adjustable-rate mortgage ay nagpapaikli ng rate ng interes nito sa mga partikular na agwat at maaaring maging isang makapangyarihang kasangkapan para sa mga homebuyer na may mga tiyak na layunin sa isip.

Ang isang nakapirming rate loan ay may rate ng interes na hindi kailanman nagbabago.

Ang mga ARM ay nagsisimula sa isang hanay ng rate ng interes para sa isang tinukoy na tagal ng panahon, pagkatapos ay regular na ayusin ang rate pagkatapos nito. Ang "5/1" ARM ay nangangahulugang ang iyong rate ay maitatakda sa loob ng limang taon, at pagkatapos ay iakma taun-taon. Ang ilang nagpapautang ay nagpapalawak ng haba ng unang lock ng rate mula sa karaniwang limang taon hanggang pitong, 10 o kahit na 15 taon, na nagiging mas kaakit-akit kaysa sa ibang mga uri ng mga pautang sa mortgage.

Pagkatapos ng unang panahon, ang rate ng interes ay batay sa isang index plus isang margin. Ang index ay maaaring isang nai-publish na rate ng interes tulad ng LIBOR (ang Rate ng Nag-aalok ng London Inter-Bank) o isang pribadong rate ng interes na binuo ng tagapagpahiram. Ang margin ay isang hanay na porsyento na idinagdag sa indeks.

Kahit na ang ARM na mga rate ng interes ay mas mababa kaysa sa isang 30-taong pautang na nakapirming rate, kung minsan sa pamamagitan ng isang porsyento na punto, palaging may pagkakataon na ang isang ARM rate ay i-reset nang mas mataas nang maraming beses sa buhay ng utang.
Ihambing ang ARM Ngayon at Mga Fixed Mortgage Rate
Ang mga pagkakautang ay para sa iba't ibang mamimili

Kung ikaw ay nanirahan sa iyong karera, magkaroon ng isang lumalaking pamilya at handa na upang i-set ang ilang mga ugat sa isang komunidad na pag-ibig mo, ang isang 30- o 15-taon na fixed-rate na mortgage ay maaaring maging tama para sa iyo. Sa isang naka-lock na rate, lagi mong malaman kung ano ang magiging iyong pagbabayad.

Ang isang ARM ay nagsisimula sa isang mas mababang rate ng interes, na nangangahulugang ang iyong buwanang pagbabayad ay magiging mas abot-kaya, hindi bababa sa hangga't ang rate ay maayos. Dahil sa tampok na ito, maaari kang maging kwalipikado para sa isang mas malaking utang, at maaaring mangahulugang isang nicer house. O, upang tingnan ito ng isa pang paraan: Sabihin mong gusto mong bumili ng $ 300,000 na bahay. Marahil ay mas madali upang maging kuwalipikado para sa ARM kaysa sa isang fixed-rate mortgage, dahil ang pagbayad sa simula ay mas mababa at sumisipsip ng mas mababa sa iyong kabuuang kita.

Ang mga mortgage na madaling iakma-rate ay kadalasang nag-apela sa isang mas bata, mas mobile na homebuyer sa unang pagkakataon.

Ang mga mortgage na madaling iakma-rate ay kadalasang nag-apela sa isang mas bata, mas mobile na homebuyer sa unang pagkakataon. Kung nagsusulong ka sa isang karera na maaaring mangailangan mong lumipat sa ibang lungsod sa loob ng ilang taon, nag-iisip tungkol sa pagsisimula ng isang pamilya sa lalong madaling panahon, o nais na panatilihing bukas ang iyong mga pagpipilian sa pangmatagalan, ang isang ARM ay maaaring maging isang mahusay na pagpipilian. Kung lumipat ka o magbayad ng hanggang sa isang mas malaking bahay bago magtapos ang pambungad na panahon, nakinabang ka mula sa mas mababang rate na walang abala sa pagharap sa isang adjustable rate o refinancing sa isang fixed-rate mortgage.

»KARAGDAGANG: Gamitin ang aming mortgage calculator upang malaman ang iyong buwanang mortgage payment.
Mag-ingat sa mga lamang na ARM ng interes Upang maakit ang mas maraming negosyo, pinahihintulutan ng ilang mga mortgage company ang mga borrower na gumawa ng mga pagbabayad ng interes lamang, kung minsan para sa mga tagal ng hanggang 10 taon. Sa pag-aayos na iyon, binabayaran lamang ng iyong buwanang kabayaran ang interes sa utang, at hindi gumagawa ng dent sa punong-guro. Na maaaring pahintulutan ang kahit na mas mababang pagbabayad upang magsimula, ngunit maging maingat kapag isinasaalang-alang ang ganitong uri ng utang. Nagtatakda ka ng up para sa isang malaking jump sa buwanang pagbabayad mamaya kapag ang interes-lamang na termino nagtatapos. Kung ang mga rate ng interes ay tumaas sa panahon ng pang-promosyon, maaari itong maging mas mas masahol pa ang sakit sa pagbabayad sa hinaharap.
»KARAGDAGANG: Ang calculator ng interes na interes lamang Ang pag-unawa sa interes at mga bayad sa pagbayad Ang mga ARM ay maaaring nagtatampok ng isa o higit pang mga built-in na takip. Ang mga ito ay maaaring limitasyon sa kung magkano ang rate ng interes na maaaring tumalon para sa unang pagsasaayos at para sa bawat kasunod na pagsasaayos. Maaaring limitahan din ng caps ang maximum increase rate ng interes para sa termino ng utang.

Ang ilang mga ARM ay nag-aalok ng cap ng pagbabayad, masyadong - isang limitasyon sa kung magkano ang iyong pagbabayad ay maaaring tumaas. Ngunit habang ang isang takip ay maaaring limitahan ang halaga ng iyong buwanang pagbabayad ay napupunta, hindi ito maaaring limitahan ang rate ng interes. Ang resulta ay maaaring isang pagbabayad na hindi sumasaklaw sa lahat ng interes na dapat bayaran sa mortgage. Ang natitira ay idinagdag sa iyong kabuuang utang, kaya maaaring ikaw ay nagbabayad ng interes sa itaas ng interes - at talagang higit pa sa dulo ng iyong term loan kaysa sa iyong ginawa sa simula. Ang mga nakakalito na tuntunin ng ARM ay nagpaliwanag na ang mga ARM ay may kasangkot sa ilang mga kumplikadong mga termino at kundisyon, kaya mahalaga na maunawaan ang lahat ng mga salita. Narito ang ilang mga karaniwang termino na dapat mong matutunan:

Ang dalas ng pagsasaayos: Gaano kadalas maaaring maayos ang rate ng iyong interes. Ang bawat taon ay isang karaniwang dalas.

Ine-index ng pagsasaayos: Ang halaga ng inaasahang pagbabago sa rate ng interes.

Discounted initial rate: Kadalasang tinutukoy bilang ang teaser rate, ito ang nakapirming rate ng interes sa panahon ng paunang o pambungad na panahon.

Pagbabayad ng lobo: Ang isang malaking pagbabayad na maaaring sisingilin sa dulo ng isang mortgage.

Cap ng rate ng interes: Ang isang limitasyon sa kung magkano ang iyong rate ay maaaring tumaas sa bawat pagsasaayos.

Hat ng pagbabayad: Ang isang limitasyon sa kung magkano ang iyong pagbabayad sa mortgage ay maaaring magbago; kadalasan isang porsyento ng utang.

Mga ARM na interes lamang: Sa pamamagitan ng isang adjustable-rate na adjustable mortgage rate, ikaw ay magbabayad lamang ng interes, 'wala sa punong-guro' para sa isang tiyak na bilang ng mga taon. Ito ay nangangahulugang isang mas maliit na buwanang pagbabayad sa panahong iyon. Mag-ingat, bagaman; Ang ganitong uri ng pautang ay maaaring mapunta sa iyo ng isang mas mataas na pagbabayad pagkatapos ng interes-lamang na panahon.

Pagbabayad-opsiyon ARM: Ang mortgage na ito ay nagpapahintulot sa iyo na pumili mula sa maraming mga buwanang mga pagpipilian sa pagbabayad: isang pagbabayad lamang na interes, isang minimum na pagbabayad o isang ganap na amortizing na pagbabayad. Muli, maging maingat ka tungkol sa pag-sign up para sa ganitong uri ng pautang.
Sa ilalim na linya

Ang ARMs ay may ilang apela, lalo na para sa mga may-ari ng bahay na gusto ng mas mababang paunang pagbabayad o paglilipat ng flexibility. Gusto mong gawin ang matematika upang tiyakin na kung ang mga pagtaas ng rate pagkatapos ng pambungad na panahon, ang iyong kita ay maaaring hawakan ang mas mataas na buwanang pagbabayad. Subalit kung ang mga rate ng interes ay mananatiling mababa o kahit na mahulog, maaaring i-save ka ng maraming pera ang adjustable-rate mortgages. Higit pa mula sa Investmentmatome Pinakamahusay na adjustable-rate mortgage lenders Pinakamahusay na 30-taong fixed mortgage lenders Ang mga kalamangan at kahinaan ng ARMs

Anong susunod?

Gusto mong kumilos?
Ihambing ngayon 5/1 ARM rate

Gusto mong sumisid ng mas malalim?
Tingnan ang pinakamahusay na fixed-rate mortgage lenders

Gusto mong tuklasin ang mga kaugnay?
Matuto higit pa tungkol sa mga kalamangan at kahinaan ng ARMs

Ang Hal Bundrick at Deborah Kearns ay mga manunulat ng kawani sa Investmentmatome, isang personal na website ng pananalapi. Email: [email protected], [email protected]. Twitter: @halmbundrick, @debbie_kearns.
Ang post na ito ay na-update noong Pebrero 2, 2016. Ito ay orihinal na inilathala noong Hunyo 19, 2014.

Imahe sa pamamagitan ng Shutterstock.